Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Ставка рефинансирования в мае в 2022 году». Также Вы можете бесплатно проконсультироваться у юристов онлайн прямо на сайте.
Темпы прироста ВВП в 2022 году будут близки к нулевым, в 2023 году — ускорятся до
Информация о ставке рефинансирования ЦБ РФ
В 2022 году более активный рост в мировой экономике окажет дополнительную поддержку и ВВП России. Однако сопровождающее этот рост повышение устойчивого инфляционного давления в мире вызовет более быстрое прекращение стимулирующей политики в крупнейших странах, чем предполагается в базовом сценарии. Повышенный уровень мировой инфляции и глобальных процентных ставок потребует от Банка России проведения более жесткой ДКП, чем в базовом сценарии, для возвращения инфляции к цели во второй половине прогнозного периода.
Данный сценарий иллюстрирует риски, связанные со значительным увеличением долговой нагрузки в мировой экономике вследствие пандемии. Он предполагает, что при сворачивании стимулирующей политики произойдет значительное и резкое ухудшение условий в мировой финансовой системе. Это станет причиной снижения ВВП России в 2023 году с последующим восстановлением экономической активности в 2024 году. Резкое начало финансового кризиса и сопутствующее ослабление рубля станут значительным, хотя и временным проинфляционным фактором. Для их демпфирования Банк России будет вынужден в начале 2023 года проводить более жесткую денежно-кредитную политику по сравнению со сценарием «Глобальная инфляция». Во второй половине 2023 года рост цен начнет замедляться, инфляционные ожидания начнут снижаться, что позволит Банку России перейти к смягчению денежно-кредитной политики, поддерживая экономику.
Набиуллина: в 2022 году ключевая ставка может достичь 8,3%
Большинство депутатов одобрило постановление о единой кредитно-денежной политике, но представители некоторых фракций сочли, что Банк России обходится полумерами.
Может быть, шесть лет назад сосредоточение на инфляции и свободный курс рубля имели смысл, но сейчас ситуация иная, считает Вадим Кумин от КПРФ. Стране необходима конкретная валютная политика, которая сможет остановить отток капитала и удержать национальную валюту в условиях «гибридной войны» и санкций. Нужно ввести обязательную продажу валютной выручки, требует Кумин. ЦБ грамотно управляет ставкой, но «нельзя плыть только с одним веслом». Управление курсом приводит к эпизодам глубокой девальвации, что бьет по доходам, поэтому Центробанк не может поддержать такую политику, возразила Набиуллина.
Ставка рефинансирования ЦБ РФ на сегодня 2022 год выполняет функцию индикатора финансово-кредитной политики государства. На сегодняшний день она не привязана к реальным процентным ставкам, которые устанавливает Центробанк по отдельным финансовым операциям. Но в то же время размер СРФ базируется на ставке по кредитам «овернайт».
Снижение ставки рефинансирования приводит к удешевлению кредитов. Доступность кредитов приводит к повышению спроса на различные услуги и товары, что, в свою очередь, приводит к экономическому росту. Далее на определенном этапе возникает «накал» рынка, чтобы подстраховаться от обвального падения, все экономические процессы необходимо затормозить с помощью поднятия СРФ.
Величина ставки рефинансирования оказывает значительное влияние на валютный рынок. Так, ее понижение вызывает уменьшение выгоды краткосрочных инвестиций, а, следовательно, ослабление валюты. И наоборот, повышение СРФ (без повышения уровня инфляции) делает валюту более выгодной для краткосрочных инвесторов.
- Расчет пени за просроченные платежи различных сборов. В соответствии со ст.75 Налогового Кодекса РФ, за каждые сутки просрочки начисляется 1/300 доля от действующей СРФ.
- Расчет процентов при налогообложении банковских депозитов. В соответствии со ст.224 НКРФ, налогом должны облагаться проценты, размер которых выше действующей ставки рефинансирования на 5 и более пунктов.
- Расчет процентов за использование чужих финансовых средств. Согласно ст.212 НКРФ, начисление процентов происходит, исходя из 2/3 доли от СРФ, действующей на время получения прибыли.
- Расчет депозитных ставок и ставок при кредитовании. Ставки по кредитам, как правило, превышают СРФ, разница между их величинами составляет доход банка. При снижении ставки рефинансирования снижаются ставки по банковским депозитам.
| Год | Срок | Прогноз, % | Макс, % | Мин, % |
| 2021 | 1-й кв. | 4.25 | 4.75 | 3.75 |
| 2021 | 2-й кв. | 4.25 | 4.5 | 3.75 |
| 2021 | 3-й кв. | 4.25 | 4.5 | 3.75 |
| 2021 | 4-й кв. | 4 | 4.25 | 3.5 |
| 2022 | 1-й кв. | 3.75 | 4 | 3.25 |
| 2022 | 2-й кв. | 3.5 | 3.75 | 3 |
| 2022 | 3-й кв. | 3.5 | 3.75 | 3 |
| 2022 | 4-й кв. | 3.25 | 3.5 | 2.75 |
- ДОЛЛАР — РУБЛЬ (USD/RUB)
- ЕВРО — РУБЛЬ (EUR/RUB)
- ФУНТ — РУБЛЬ (GBP/RUB)
- ЮАНЬ — РУБЛЬ (CNY/RUB)
- ДОЛЛАР — ТЕНГЕ (USD/KZT)
- ДОЛЛАР — ГРИВНА (USD/UAH)
- ДОЛЛАР- ЙЕНА (USD/JPY)
- ЕВРО — ДОЛЛАР (EUR/USD)
- ЕВРО — ФУНТ (EUR/GBP)
- ФУНТ — ДОЛЛАР (GBP/USD)
ЦБ: средний уровень ключевой ставки в 2022 году может составить 7,3—8,3% годовых
- ЦЕНА НА НЕФТЬ
- ЦЕНА НА ЗОЛОТО
- ЦЕНА НА СЕРЕБРО
- ИНФЛЯЦИЯ В РОССИИ
- СТАВКА РЕФИНАНСИРОВАНИЯ ЦБ РФ
- КЛЮЧЕВАЯ СТАВКА ЦБ
- ПРОГНОЗ СТАВОК ПО ВКЛАДАМ
- СТАВКА LIBOR (ЛИБОР)
- СТАВКА EURIBOR (ЕВРИБОР)
- СТАВКА МОСПРАЙМ
- Биткоин (BITCOIN)
- Биткоин Кеш (Bitcoin Cash)
- Биткоин Голд (Bitcoin Gold)
- Эфириум (Ethereum)
- Эфириум Классик (Ethereum Classic)
- Лайткоин (Litecoin)
- Риппл (Ripple)
- АЙОТ (IOTA)
- ДАШ (DASH)
- Кардано (Cardano)
- ЗКеш (ZCash)
- МОНЕРО (MONERO)
- НЕО (NEO)
- НЕМ (NEM)
- Стеллар (Stellar)
- DIEM (LIBRA)
Решение о совершенствовании системы инструментов денежно-кредитной политики Совет директоров Банка России принял 13 сентября 2013 года. На основании этого решения основную роль в политике банка стала играть ключевая ставка, а ставка рефинансирования — играет второстепенное значение и приводится справочно. Кроме того, Совет Директоров ЦБ постановил, что в период с 13 сентября 2013 года по 1 января 2016 ставка рефинансирования будет скорректирована до уровня ключевой ставки.
С 01.01.2016 года ставка рефинансирования на сайте Центрального России РФ даже справочно уже не приводится, так как она теперь соответствует ключевой ставке.
Решение по корректировке ставки рефинансирования было принято 11.12.2015 года Банком России совместно с Правительством, которое предусматривает следующее:
- с 1 января 2016 года по решению Совета Директоров Банка России от 11.12.2015 года значение ставки рефинансирования приравнивается к значению ключевой ставки Банка России, определенному на соответствующую дату и далее её самостоятельное значение не устанавливается. В дальнейшем изменение ставки рефинансирования будет происходить одновременно с изменением ключевой ставки Банка России на ту же величину.
- с 1 января 2016 года Правительство Российской Федерации будет также использовать ключевую ставку Банка России во всех нормативных актах вместо ставки рефинансирования (распоряжение Премьер-министром России Д. Медведевым подписано).
Инвестиционный форум «Россия зовет!», организованный «ВТБ капиталом», проводится с 2009 года. Традиционно в нем участвуют представители органов власти РФ, крупнейших международных корпораций и ведущих российских компаний. Повестка форума охватывает наиболее актуальные вопросы глобальной экономики, финансов и деловых отраслей.
Ставка рефинансирования ЦБ РФ на сегодня 2022 год
- Суды
- Судебные приставы
- Прокуратура
- Следственные отделы
- Отделы Полиции
- ГИБДД
- Миграционные отделы
- Налоговые инспекции
- МФЦ
- Военкоматы
- Администрации
- ЗАГС
- Пенсионные фонды
- Соцзащита
- Нотариусы
- Калькуляторы
- Госпошлины в суды
- Документы для суда
- Кадровая документация
- Полезные инструкции
- Ключевая ставка ЦБ РФ
- Прожиточный минимум
- МРОТ
- Праздники в 2021 году
- Коды регионов РФ
- Наш коллектив
- История и перспективы
- Заслуги и достижения
- Клиенты и партнёры
- Общественная деятельность
- География наших дел
- Победа недели
С кредитами дела обстоят еще интереснее. Согласно законодательства, любой банк не может понизить ставку по кредиту ниже чем ставка рефинансирования. С другой стороны, деньги банк берет у ЦБ по ключевой ставке в 17% и снизить процент по кредиту для простых граждан он тоже сделать не может, т.к получит убыток.
Следует заметить, что численное значение ставки рефинансирования ЦБ РФ совпадает с нормой однодневного кредита «Овернайт» Банка России. Для юридических лиц состояние еще хуже. Согласно НК: «Проценты, если они не превышают ставку рефинансирования, можно отнести на расходы». Но какие банки дают кредиты под 8.25% ? Никакие. Обычно в разы выше — 15-20%. Соответственно, помимо процентов банку, предприятие, взявшее кредит, должно оплатить налог с разницы между процентами по ставке рефинансирования и ставке кредитной. Например, компания закредитовалась под 20%, СР – 8,25%, разница между ними – 11.75%. Вот с этой суммы предприятие должно перечислить налоги и рассчитать процентную ставку.
Такая же ситуация с налогом действует по межбанковским кредитам – основному способу привлечения денег для банка. ЦБ со всех сторон контролирует банки, под выгодный процент у регулятора не взять, иначе будут проверки, а по межбанку занимать – платить налоги. А страдают простые люди, потому что базу процентов по кредитам банки гнут высокие, чтобы заработать в таких условиях.
Кредит по Ставке рефинансирования — здесь Банк России действительно играет роль регулятора. Если вдруг средний % по депозитам слишком высокая, или например, слишком низкий процент банку за это попадает. Начинаются проверки, отзывы и т.д. На деле он должен играть на нас, на стороне государства, его граждан, но по факту складывается ощущение, что он играет в другой команде, против людей.
СТАВКА РЕФИНАНСИРОВАНИЯ ПРОГНОЗ НА 2021 И 2022 ГОДЫ
Денежно-кредитная политика ЦБ и планы по ее ужесточению привели на форуме к первой очной дискуссии Эльвиры Набиуллиной и бизнесмена, основателя РУСАЛа Олега Дерипаски (до этого она велась заочно и несколько односторонне, в основном через его телеграм-канал). По мнению бизнесмена, ЦБ денежно-кредитной политикой «двигает вниз кривую спроса», но нужно в первую очередь обеспечивать предложение. «Я гарантирую, что при ваших ставках никакого роста предложения не будет, особенно если вас беспокоит реальная инфляция», — заявил Дерипаска. По его словам, нужно наращивать предложение и вливать деньги в логистику для более быстрого движения товаров. «Но никто не будет вкладываться, когда стоимость кредита прогнозируется на уровне 10% в начале следующего года», — считает Дерипаска.
Ситуация в мировой и российской экономике серьезно зависит от развития ситуации с коронавирусом вообще и его новым штаммом «омикрон» в частности, заявил на форуме помощник президента Максим Орешкин. По его мнению, новый штамм может повлиять на экономику в рамках трех сценариев.
Первый — «негативный». Он реализуется, если штамм будет быстро распространяться, тяжесть заболевания будет высокой, а существующие вакцины не будут с ним справляться.
Второй — «ложная тревога». Последний «нашумевший» штамм коронавируса носил название «дельта», но между этой буквой и «омикроном» в греческом алфавите еще много букв, и все они использовались для названий новых штаммов коронавируса, которые на общую ситуацию не повлияли, следует из слов Орешкина. «Они несли определенные риски, но о них мы быстро забывали», — сказал Орешкин.
Третий — «позитивный». Он, по словам помощника президента, реализуется при быстром распространении штамма при одновременно не очень тяжелом течении болезни при заражении им. Тогда он может вытеснить штамм «дельта» из популяции, ослабив коронавирус в целом, следует из слов Орешкина.
Нецелевые кредиты наличными
| Срок и сумма (рублей) | Предел ПСК (%) |
| До 1 года | |
| До 30 тыс. | 28,119 |
| От 30 тыс. до 100 тыс. | 21,321 |
| От 100 тыс. до 300 тыс. | 19,517 |
| Свыше 300 тыс. | 13,307 |
| Свыше 1 года: | |
| До 30 тыс. | 19,168 |
| От 30 тыс. до 100 тыс. | 23,232 |
| От 100 тыс. до 300 тыс. | 22,029 |
| Свыше 300 тыс. | 17,533 |
| Зарплатным клиентам | 16,264 |
POS-кредиты (на оплату товаров или услуг)
| Срок и сумма (рублей) | Предел ПСК (%) |
| До 1 года: | |
| До 30 тыс. | 21,067 |
| От 30 тыс. до 100 тыс. | 19,755 |
| Свыше 100 тыс. | 17,381 |
| Свыше 1 года: | |
| До 30 тыс. | 18,187 |
| От 30 тыс. до 100 тыс. | 15,861 |
| Свыше 100 тыс. руб. | 16,157 |
Кредитные карты
| Сумма лимита на день подписания договора (рублей) | Предел ПСК (%) |
| До 30 тыс. | 31,735 |
| От 30 тыс. до 300 тыс. | 25,779 |
| Свыше 300 тыс. | 21,748 |
Автокредиты
| Автомобили с пробегом | Предел ПСК (%) |
| От 0 до 1000 км | 17,304 |
| Свыше 1000 км | 21,711 |
Перед принятием решения о размере ставки рефинансирования Центробанк анализирует все параметры, на которые будет влиять показатель:
- вычисление размеров выплат по налоговым обязательствам;
- начисление штрафных выплат за непогашенные кредиты;
- выплата процентов по договору займа;
- расчет денежных выплат за нарушение обязательств между кредиторов и заёмщиков.
Для каждого показателя существует установленная формула расчета. Например, для вычисления пени за каждый день просрочки используется значение 1/300 от ставки рефинансирования:
Пеня = задолженность × (ставка рефинансирования ÷ 300) × количество дней просрочки
Если ставка рефинансирования менялась в течение расчетного периода, то показатель пени рассчитывается по каждому периоду отдельно.
Представитель ЦБ прогнозировал смягчение денежно-кредитной политики со стороны национального финансового регулятора при условии достижения целевой инфляции на 2021 год. По заявлениям банкиров, уже к середине года уровень инфляции будет в пределах 6% — 6,5%. На основании данного показателя можно предположить, что к концу 2021 года ставка рефинансирования будет варьировать в пределах 7% — 7,5%.
Ставка рефинансирования ЦБ РФ на сегодня и за все годы (с 1992 по 2021)
15 июня Правление Национального банка приняло решение о повышении ставки рефинансирования с 21 июля. Сейчас она составляет 8,5%, а будет – 9,25%. До этого СР повышалась 21 апреля. Кроме того, повышаются также ставки по кредиту овернайт – до 10,25 %, и ставка по депозиту овернайт — до 8,25 % годовых. Соответствующие решение принято по итогам заседания Правления Нацбанка по денежно-кредитной политике. Повышение ставок регулятор объяснил разогнавшейся до 9,9% годовой инфляцией.
«В II квартале 2021 года продолжилось ускорение годового темпа роста потребительских цен, начавшееся в конце 2020 года. Вместе с тем интенсивность инфляционных процессов повысилась, что главным образом обусловлено более значимым проинфляционным внешним фоном. Рост цен на мировых рынках товаров (в том числе энергоресурсов, строительных материалов, продовольствия) усилился в результате расширения потребительского спроса на фоне сохраняющихся затруднений в производстве и логистике. При этом восстановление экономической активности в мире происходит более быстрыми темпами, чем ожидалось большинством международных экспертов», — сказано в сообщении Нацбанка.
Как относиться к существенному повышению ставки рефинансирования?
– Как к давно назревшему шагу – когда инфляция выше ставки рефинансирования, и не месяц-два, то логично ее поднимать. То, что СР увеличили сразу на 0,75% тоже объяснимо, хотя обычно в подобных случаях ставку поднимают на 0,25%. Ведь Нацбанк, если можно так сказать, пропустил несколько увеличений.
В целом это решение можно назвать «хорошим знаком», но пока ликвидность зажата, это только знак, а вовсе не действенное решение.
Ведь уже более полугода назад Нацбанк начал говорить, что в банковском секторе был некий шок, но он прошел и ситуация нормализовалось. При этом дела расходились со словами – регулятор продолжал прибегать к нетрадиционной монетарной политике, зажимая рублевую ликвидность.
Делать это Нацбанк начал в сентябре прошлого года, когда курс белорусского рубля обвалился и появилась угроза еще одной масштабной девальвации. Тогда вместо логичного и ожидаемого повышения ставки рефинансирования Нацбанк резко искусственно снизил предложение белорусских рублей на рынке.
Этот шаг был предпринят для того, чтобы помочь госпредприятиям расплачиваться по ранее взятым кредитам.
К тому же Нацбанк боялся того, что при поднятии ставки население и юридические лица просто наберут рублевых кредитов и переведут эти деньги в доллары. Тем самым увеличат давление на курс.
Вчерашнее решение радует, так как оно вроде бы возвращает Нацбанк в нормальное русло.
Видимо, это первый шаг или звонок о том, что регулятор собирается вернуться к нормальной, общеупотребимой монетарной политике, где денежное предложение будет регулироваться ставкой рефинансирования.
Насколько поднимутся ставки по кредитам, и как увеличатся ставки по депозитам?
– По ранее выданным – на 0,75%, ведь большинство из них жестко привязаны к ставке рефинансирования. Что будет с новыми кредитами – пока однозначно сказать нельзя, так как непонятно – получат ли банки рублевую ликвидность под ставку рефинансирования.
Что касается ставок по депозитам, то тут следует вспомнить, что недавно Нацбанк снял ограничения, и после этого ряд банков резко подняли ставки по валютным вкладам. Но затем также резко и снизили их. Не исключено, что в этом случае работает не практика официальных разрешений, а негласных «советов и намеков».
Во-вторых, при нормальной денежно-кредитной политике при росте инфляции ставки по депозитам должны опережать ее рост. Но кроме того, что Нацбанк в этом году оперирует не совсем рыночными методами, поведение физлиц и даже юрлиц несколько отличается от обычного рыночного поведения.
Ведь все последние месяцы у нас наблюдается отток депозитов, размер которых сократился до рекордного за многие годы уровня. И это не только потому, что ставки не привлекательны, но и потому, что повышены все риски в экономике.
Понятно, что некоторая часть белорусов изымает свои деньги по политическим мотивам, но многие делают это просто из-за того, что неопределенность очень высока и все риски, которые накопила белорусская экономика с августа прошлого года, воздействуют при решении принести свои деньги в банк.
Да, ставка рефинансирования – это действенный инструмент, но у нас в этом году кроме нее еще много других «действующих лиц», — резюмировал Лев Львовский.
Мнения экспертов банков, инвестиционных и финансовых компаний, представленные в этой рубрике, могут не совпадать с мнением редакции и не являются офертой или рекомендацией к покупке или продаже каких-либо активов или валют.
Не следует путать с Ключевой ставкой.
Ставка рефинансирования — размер процентов в годовом исчислении, подлежащий уплате Центральному банку России за кредиты, которые центральный банк предоставил кредитным организациям. С 1 января 2016 года значение Ставки рефинансирования приравнено к значению Ключевой ставки, устанавливаемому Центральным банком[1].
Глава ВТБ прогнозирует рост ключевой ставки примерно до 8,5%
- ВВП в сопоставимых ценах (прирост в % к предыдущему году) – 0,7;
- индекс потребительских цен (прирост в % г/г на конец года) – 7,4;
- ставка рефинансирования (% годовых в среднем за год) – 9,8;
- курс белорусского рубля к доллару (в среднем за год) – 2,65, в 2023 году – 2,82.
Ставка рефинансирования Банка России выполняет роль важного индикатора денежно-кредитной политики. В настоящее время она формально не привязана к фактическим ставкам, устанавливаемым Банком России по отдельным видам операций. Однако фактически ставка рефинансирования Банка России основана на ставке по кредиту «овернайт» Банка России[1] (однодневный расчётный кредит) и численно равна ей. Кроме функции экономического регулятора, ставка рефинансирования используется в России в целях налогообложения, расчета пеней и штрафов.
Первоначально ставка рефинансирования Банка России была установлена в 1992 году как единая процентная ставка, которую «Центральный банк Российской Федерации и все его учреждения применяют… при предоставлении кредитов коммерческим банкам».[2] «Ставкой рефинансирования» она ещё официально не называлась; в телеграмме Банка России от 10 апреля 1992 г. № 84-92, устанавливающей новый размер процентной ставки, употреблено название «учетная ставка по централизованным кредитным ресурсам». Название «ставка рефинансирования коммерческих банков» в качестве официального впервые использовано в телеграмме Банка России от 22 мая 1992 г. № 01-156.[3][4]
С января по май 1998 года ставка рефинансирования совпадала со ставками по ломбардным кредитам; пропорционально ставке рефинансирования изменялись ставки по ряду других кредитов Банка России. Кроме того, в 1998 Банк России неоднократно использовал повышение ставки рефинансирования, чтобы «объявить рынку ориентиры нового уровня доходности государственных ценных бумаг, что в некоторой степени способствовало снижению давления на валютный рынок»[5].
- Проценты по рублевым банковским вкладам, облагаемые НДФЛ. Налогом облагаются проценты в размере более ставки рефинансирования, действовавшей в течение периода, за который они начислены, плюс 5 процентных пунктов.[6]
Проценты по валютным банковским вкладам, облагаемые НДФЛ. Налогом облагаются проценты в размере более 9 процентных пунктов.
- Пени за просрочку уплаты налога или сбора. Пени равны 1/300 действующей ставки рефинансирования за каждый день просрочки.[7]
- Расчёт налоговой базы при получении налогоплательщиком дохода в виде материальной выгоды от экономии на процентах за пользование заёмными (кредитными) средствами. Налоговая база определяется как превышение суммы процентов, выраженной в рублях, исчисленной исходя из двух третей ставки рефинансирования, действующей на момент получения дохода, над суммой процентов, исчисленной исходя из условий договора[8]
- При отсутствии в договоре займа условия о размере процентов, их размер определяется ставкой банковского процента (ставкой рефинансирования) на день уплаты заёмщиком суммы долга или его части.[9]
При нарушении работодателем установленного срока выплаты заработной платы, оплаты отпуска, выплат при увольнении и других выплат, причитающихся работнику, работодатель обязан выплатить их с уплатой процентов (денежной компенсации) в размере не ниже 1/300 действующей в это время ставки рефинансирования Центрального банка Российской Федерации от невыплаченных в срок сумм за каждый день задержки начиная со следующего дня после установленного срока выплаты по день фактического расчета включительно. Размер выплачиваемой работнику денежной компенсации может быть повышен коллективным договором или трудовым договором. Обязанность выплаты указанной денежной компенсации возникает независимо от наличия вины работодателя (ст. 236 ТК РФ).
ЦБ рассмотрит несколько вариантов изменения ключевой ставки
| Месяц | На начало месяца | На конец месяца | Средний | Минимальный | Максимальный |
| Июль | 78.91 ₽ | 78.47 ₽ | 78.85 ₽ | 77.6 ₽ | 80.53 ₽ |
| Август | 79.61 ₽ | 79.32 ₽ | 79.48 ₽ | 77.27 ₽ | 80.84 ₽ |
| Сентябрь | 80.22 ₽ | 79.13 ₽ | 79.28 ₽ | 77.31 ₽ | 80.63 ₽ |
| Октябрь | 80.62 ₽ | 80.06 ₽ | 80.37 ₽ | 78.87 ₽ | 82 ₽ |
| Ноябрь | 81.04 ₽ | 79.55 ₽ | 80.05 ₽ | 78.29 ₽ | 82.19 ₽ |
| Декабрь | 81.6 ₽ | 81.43 ₽ | 80.85 ₽ | 79.21 ₽ | 82.05 ₽ |
| Январь | 82.62 ₽ | 80.63 ₽ | 81.13 ₽ | 79.79 ₽ | 83.46 ₽ |
| Февраль | 81.96 ₽ | 82.04 ₽ | 81.78 ₽ | 81.09 ₽ | 82.89 ₽ |
| Март | 82.74 ₽ | 82.95 ₽ | 82.12 ₽ | 81.26 ₽ | 84.17 ₽ |
| Апрель | 83.08 ₽ | 83.02 ₽ | 83.85 ₽ | 81.35 ₽ | 84.92 ₽ |
| Май | 85.23 ₽ | 83.65 ₽ | 83.9 ₽ | 82.91 ₽ | 85.6 ₽ |
| Июнь | 85.59 ₽ | 83.19 ₽ | 84.53 ₽ | 83.85 ₽ | 85.96 ₽ |
По мнению финансовых экспертов и аналитиков в течение предстоящего года доллар ожидает укрепление по отношению к рублю.
Предполагаемые изменения курса обмена USD за RUB по месяцам:
- Июль: Курс продажи составит 78.47 ₽
- Август: Курс продажи составит 79.32 ₽
- Сентябрь: Курс продажи составит 79.13 ₽
- Октябрь: Курс продажи составит 80.06 ₽
- Ноябрь: Курс продажи составит 79.55 ₽
- Декабрь: Курс продажи составит 81.43 ₽
- Январь: Курс продажи составит 80.63 ₽
- Февраль: Курс продажи составит 82.04 ₽
- Март: Курс продажи составит 82.95 ₽
- Апрель: Курс продажи составит 83.02 ₽
- Май: Курс продажи составит 83.65 ₽
- Июнь: Курс продажи составит 83.19 ₽
Как относиться к существенному повышению ставки рефинансирования?
– Как к давно назревшему шагу – когда инфляция выше ставки рефинансирования, и не месяц-два, то логично ее поднимать. То, что СР увеличили сразу на 0,75% тоже объяснимо, хотя обычно в подобных случаях ставку поднимают на 0,25%. Ведь Нацбанк, если можно так сказать, пропустил несколько увеличений.
В целом это решение можно назвать «хорошим знаком», но пока ликвидность зажата, это только знак, а вовсе не действенное решение.
Ведь уже более полугода назад Нацбанк начал говорить, что в банковском секторе был некий шок, но он прошел и ситуация нормализовалось. При этом дела расходились со словами – регулятор продолжал прибегать к нетрадиционной монетарной политике, зажимая рублевую ликвидность.
Делать это Нацбанк начал в сентябре прошлого года, когда курс белорусского рубля обвалился и появилась угроза еще одной масштабной девальвации. Тогда вместо логичного и ожидаемого повышения ставки рефинансирования Нацбанк резко искусственно снизил предложение белорусских рублей на рынке.
Этот шаг был предпринят для того, чтобы помочь госпредприятиям расплачиваться по ранее взятым кредитам.
К тому же Нацбанк боялся того, что при поднятии ставки население и юридические лица просто наберут рублевых кредитов и переведут эти деньги в доллары. Тем самым увеличат давление на курс.
Вчерашнее решение радует, так как оно вроде бы возвращает Нацбанк в нормальное русло.
Видимо, это первый шаг или звонок о том, что регулятор собирается вернуться к нормальной, общеупотребимой монетарной политике, где денежное предложение будет регулироваться ставкой рефинансирования.
фото: Myfin.by
Хотя ставка рефинансирования и поднялась, она даже до уровня инфляции не дотягивает – в мае годовая инфляция составила 9,4%, в июне – на 9,9%, согласно данным Белстата. Стоит ли ждать того, что СР поднимут еще выше?
– Международные финансовые институты прогнозируют что до конца года в Беларуси инфляция продержится вблизи 10%. На этом фоне сложно предсказать дальнейшие действия Нацбанка. Если раньше он действовал предсказуемо, и мы понимали, что происходит, то сейчас коммуникация Нацбанка с экономическим агентами и экспертами ухудшилась. Поэтому предсказывать что-то конкретное пока рано.
Если Нацбанк действительно полностью вернется к рыночному регулированию рублевой ликвидности путем манипуляций со ставкой рефинансирования, то тогда действительно будем ожидать повышения ставки. Может, один раз до конца года, а может и два.
Если же СР окажется бесплодной и пустой, каковой была многие месяцы, то тогда она ничего не значит, и в макроэкономическом плане от нее мало что будет зависеть.
Потому как минимум 3 месяца будем оставаться на 8-ми пунктах. Ставка по кредиту овернайт опустится до 9 % годовых. До августа белорусская экономика будет ориентироваться на эти цифры.
Павел Каллаур, председатель правления Нацбанка Беларуси: «Снижение ставки рефинансирования до 8 % годовых позволит сохранить приемлемый уровень ценовой стабильности, а также будет содействовать поддержанию финансовой стабильности».
Доверие к белорусскому рублю растет, цены и инфляция под контролем. И хотя последний показатель по итогам четырех месяцев года немного выше прогнозных 5 %, эксперты объясняют это карантинными ограничениями в мире.
Наибольший спрос в условиях пандемии: на продукты питания и товары первой необходимости. С нормализацией эпидемиологической обстановки спрос замедлится. Восстановление деловой активности в мире ожидают к концу года. А недорогая нефть и сдерживание инфляции у наших соседей позволят не допустить скачка цен на импортные товары.
Павел Каллаур, председатель правления Нацбанка Беларуси: «Произошедшее в I квартале ускорение роста цен будет отражаться на годовой инфляции в течение всего года. В результате по итогам 2020 года она прогнозируется в диапазоне 5-6 %. Ожидается, что уже в начале следующего года годовые темпы роста цен не будут превышать 5 % Во втором квартале 2020 года влияние обозначенных факторов еще продолжится. Но уже во втором полугодии текущего года квартальные темпы роста цен замедлятся и вернутся к уровню конца прошлого года».
Процентная ставка рефинансирования (учётная ставка)
Процент рефинансирования – это показатель, который будет по ночам преследовать студентов экономических ВУЗов, поскольку он используется как базовый коэффициент для:
- Расчёта налогов и сборов с физических и юридических лиц.
- Расчета штрафов и пеней.
- Расчета процентной ставки.
- Определения суммы штрафа за несвоевременную выплату заработной платы.
- Определения суммы выплат из казны государства.
Этот показатель имеет свойство часто меняться. Только с 2009 года ставка рефинансирования изменилась несколько десятков раз, что вы можете увидеть в таблице.
Ключевая ставка ЦБ РФ на сегодня (2020 год) установлена на уровне 6,25%. На последнем заседании 13 декабря 2019 года понижена на 0,25%. Ближайшее заседание, на котором возможен ее пересмотр, запланировано на 7 февраля 2020 года.
Ранее в Российской Федерации основным параметром, определяющим разные сферы, была ставка рефинансирования. Рассматриваемая норма внедрена только в конце 2013 года – 13 сентября.
Насколько значимую роль, которую имеет на сегодня ключевая ставка ЦБ РФ, она получила спустя два с половиной года своего существования – в январе 2016-го приравнена в ставке рефинансирования.
В то же время ее уровень стоит рассматривать с момента внедрения.
Самым знаковым периодом на сегодня для ключевой ставки ЦБ РФ можно назвать 2014 год.
Он ознаменовался не только планомерным повышением рассматриваемого параметра, но и резким его увеличением на внеплановом заседании Совета директоров в декабре месяце.
Только за рассматриваемый период норматив увеличился чуть более чем в 3 раза. Хотя, такая экстренная реакция на изменения в стране быстро дала свои плоды. Уже в следующем 2015 году удалось снизить ключевую ставку на 6 п.п.
До текущего момента сохраняется тенденция рассматриваемого параметра – понижение. Правда, в 2018 году, во второй его половине, Центробанку все же пришлось его дважды повысить. В обоих случаях изменение было не существенным – по 0,25%.
После чего продолжилась динамика снижения. Причем планомерного. Если и принималось решение уменьшить ключевую ставку, то на 0,25%.
Единожды регулятор более решительно подошел к этому вопросу – в сентябре 2019 года норматив снизили на пол процентных пункта.
????ЦБ России на 2019 год установил ставку рефинансирования 6,25% годовых. Такая цифра будет актуальна как минимум до декабря этого года. Срок действия определяет совет директоров Центрального банка России.
Ставка рефинансирования используется для оценки экономического состояния государства. Она является одним из самых действенных инструментов стимулирования состояния внешней и внутренней экономики страны. Чем меньше ставка, тем более устойчивая ситуация на рынке.
С 2016 года ЦБ РФ не используют понятие ставки рефинансирования. С того момента её принято решение называть ключевой. Их значения равносильные и близки к показателю инфляции. Ключевая ставка означает минимальный процент под которые могут кредитоваться мелкие банки сроком на одну неделю. На формирование этого показателя влияет ряд факторов:
- актуальное состояние экономики;
- уровень потребительских цен по месяцам;
- общее положение на банковском рынке;
- уровень инфляции.
В определенные моменты на показатель может повлиять внешняя политика.
Ставка рефинансирования цб рф таблица в 2022 году
За 20 лет своего существования в Российской Федерации значение ставки постоянно менялось. Первоначально это было 20%, но за несколько месяцев ставка возросла практически в 4 раза. В 1994 году отмечался положительный рост.
Затем несколько лет подряд значение колебалось в пределах 20%. Адекватного процента ключевой ставки достигли только в начале 2000х.
Ниже представлена таблица, чтобы отследить как изменилась ключевая ставка ЦБ РФ на 2020 год (информация взята с официального сайта).
| Период | Значение ставки рефинансирования |
| С 1 -14 июня 2016 г | 11% |
| С 15 июня — 19 сентября 2016 г | 10,5% |
| С 20 сентября 2016 — 27 марта 2017 г | 10% |
| С 28 марта — 2 мая 2017 г | 9,75% |
| С 3 мая — 19 июня 2017 г | 9.25% |
| С 20 июня — 18 сентября 2017 г | 9% |
| С 19 сентября — 30 октября 2017 г | 8,5% |
| С 31 октября — 17 декабря 2017 г | 8,25% |
| С 18 декабря 2017 — 9 февраля 2018 г | 7,75% |
| С 12 февраля — 27 марта 2018 года | 7,5% |
| С 26 марта — 17 июня 2018 г | 7,25% |
| С 17 июня — 14 сентября 2018 г | 7,25% |
| С 14 сентября — 26 октября 2018 г | 7,5% |
| С 28 октября — 14 декабря 2018 г | 7,5% |
| С 16 декабря 2018 — 8 февраля 2019 г | 7,75% |
| С 8 февраля — 22 марта 2019 г | 7,75% |
| С 22 марта — 26 апреля 2019 г | 7,75% |
| С 26 апреля — 14 июня 2019 г | 7,75% |
| С 17 июня — 26 июля 2019 г | 7,5% |
| С 26 июля — 6 сентября 2019 г | 7,25% |
| С 9 сентября — 25 октября 2019 г | 7,00% |
| С 28 октября — 19 декабря 2019 г | 6,5% |
| С 14 декабря — 31 января 2020 г | 6,25% |
Актуальная ставка рефинансирования ЦБ РФ на сегодня, исходя из таблицы, составляет 6,25%. Следующая встреча совета директоров планируется на октябрь 2020 года. Приблизительная дата — 16 января. Официальная информация размещается на официальном сайте.
- Выдача на карту
- Малоизвестные МФО
- Займы без отказа
- Новые МФО
- Выгодные займы
- Круглосуточные займы
- Срочные займы
- Займы наличными
- Займ на карту Сбербанка
- Потребительские кредиты
- Рефинансирование кредита
- Кредит без справок
- Кредит с плохой КИ
- Выгодный кредит
- Кредит без поручителей
- Кредит под залог недвижимости
- Кредит без первоначального взноса
- Кредит под залог авто
- Карты без процентов
- Карты с плохой КИ
- Срочные кредитные карты
- Карты без отказа
- Лучшие кредитные карты
- Карты рассрочки
- Кредитные карты с доставкой
- Виртуальные кредитные карты
- С моментальным решением
- Без первого взноса
- Рефинансирование ипотеки
- Семейная ипотека
- Ипотека для молодой семьи
- Ипотека для строительства дома
- Для многодетных семей
- Ипотека с господдержкой
- Военная ипотека
- На вторичное жилье