Брокеры с лицензией ЦБ РФ 2022

Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Брокеры с лицензией ЦБ РФ 2022». Также Вы можете бесплатно проконсультироваться у юристов онлайн прямо на сайте.

Содержание

1. Что дает лицензия ЦБ РФ

2. ЦБ предложил разрешить форекс-дилерам торговать не только валютой

3. Форекс брокеры с лицензией ЦБ РФ (Центрального Банка)

4. Форекс Брокеры с лицензией ЦБ РФ 2021

4.1. Список брокеров, получивших отказ ЦБ РФ

5. Рейтинг брокеров 2021: лучшие российские брокеры. Полная аналитика со скорингом

Рынку Форекс давно требовалось серьезное регулирование со стороны государства. В конце 2022 года лишен лицензии ЦБ ряд форекс-дилеров по причине нарушений законодательства. Сегодня я расскажу о том, какие существуют брокеры с лицензией ЦБ РФ: список с номером и датой получения документа будет представлен в виде таблицы. Также рассмотрю перечень брокеров, лишившихся лицензии.

К началу 2022 года лицензии ЦБ РФ получили 4 компании-посредника на форекс-рынке.

Организация	Номер лицензии	Дата получения
ООО «ФИНАМ ФОРЕКС»	04513961020000	14.12.2022
ООО «ПСБ-Форекс»	04514023020000	07.04.2022
ООО «ВТБ Форекс».	04513993020000	01.09.2022
ООО «Альфа-Форекс»	04514070020000	20.12.2022

Лицензированные посредники на рынке определены. Какие условия предоставляют трейдерам зарубежные и отечественные дилеры? Имеются ли положительные изменения в российском межбанковском секторе? Разберусь с этими вопросами подробно.

Кто лучше — российский или иностранный дилер? Недостатки и преимущества имеются с обеих сторон.

Зарубежные брокеры, которые имеют лицензии ЕС и регулируются солидными организациями (CySEC, BaFin, FCA), являются более надежными, чем многочисленные ДЦ (дилинговые центры). Такие посредники не подходят для мелких инвесторов — для открытия счета нужен солидный капитал.

И это правильный подход. Как можно играть в азартные игры с крупнейшими финансовыми организациями в лице банков и фондов со счетом в $10 или $100?

Центральный Банк РФ в плане увеличения минимального порога входа пошел по пути зарубежных регуляторов. Дилеры в качестве филиалов банков являются более надежными в плане вывода сделок на межбанк и правдивости котировок.

Трансляция котировок ведется от надежных поставщиков. При работе с зарубежным дилером с лицензией ЕС необходимо проводить платежи через иностранные банки, что является не очень удобным вариантом для российских игроков.

При отказе в выдаче разрешительного документа дилер не имеет права рекламировать свою компанию, заключать договоры и привлекать инвесторов.

Что дает лицензия ЦБ РФ

В результате лицензирования работы форекс-дилеров клиенты получают ограниченное кредитное плечо, бонусы, высокий минимальный вход, лимит по просадке. По обновленным правилам РФ дилер становится налоговым агентом. У трейдера при выводе денег вычитается налог на прибыль.

ЦБ предложил разрешить форекс-дилерам торговать не только валютой

Форекс-дилеры, у которых главный банк отобрал документ, не могут рекламировать свой бренд, привлекать российских инвесторов. Дилер должен расторгнуть действующие договоры с трейдерами. Отзыв документа от ЦБ РФ не означает освобождения от обязательств по выплате клиентских средств.

Получения разрешительного документа от ЦБ РФ ожидают компании Роделер и БКС Форекс. Многие оффшорные Forex отказались от идеи получения документа.

Условия для получения документа ЦБ РФ — Forex должна состоять в аккредитованной СРО и вложить 2 миллиона рублей в компенсационный фонд. На счету брокера должен быть минимум средств в сумме 100 миллионов рублей.

Дилер должен состоять в аккредитованной саморегулируемой организации. Существует ограничение в предоставляемых клиентам инструментах — не более 26 валютных пар.

К брокерам ЦБ РФ предъявляются требования:

наличие своего сайта;
возможность внесения депозита через банки;
исполнение обязательств налогового агента;
запрет хеджирования.

Для клиентов существуют ограничения кредитного плеча не более 1 к 50. По новым условиям увеличен размер минимального депозита. Клиент должен в обязательном порядке пройти верификацию с предоставлением документов и оформить договор в представительстве.

Новые требования Банка России к финансовой устойчивости и платежеспособности страховщиков вводились в рамках риск-ориентированного подхода, начали действовать с 1 июля 2021 года и распространяются пока примерно на половину игроков страхового рынка — на 71 компанию, в том числе на самые крупные, сообщили «Интерфаксу» в Банке России. При этом для малых компаний с объемом премий до 2 млрд рублей (по итогам 2020 года), не осуществляющих операции по ОСАГО, допускается выполнение требований положения 710-П не с 1 июля, а с 1 января 2022 года. В этот список попадает 88 страховщиков. Сам документ вступает в силу поэтапно до 2025 года.

ЦБ считает, что по итогам первого — самого сложного этапа — страховой рынок успешно справляется с задачей по приведению бизнеса в соответствие с новыми требованиями к капиталу. В первую очередь участникам понадобилась не столько докапитализация, сколько проведение изменений в структуре активов. Регулятор намерен двигаться дальше по пути внедрения риск-ориентированных подходов.

Так, для целей реализации второго этапа внедрения риск-ориентированного подхода к регулированию страхового сектора Банк России разработал проект нормативного акта, положения которого позволяют более точно рассчитывать величину страховых обязательств и соответственно более правильно оценивать финансовую устойчивость страховщиков. При разработке учитывались наилучшие международные практики оценки страховых резервов (в том числе Solvency II и МСФО (IFRS) 17 «Договоры страхования»). Предполагаемая дата вступления акта в силу — 1 января 2023 года, сообщили «Интерфаксу» в ЦБ.

О предоставлении дополнительной отсрочки введения требований ЦБ к финустойчивости Всероссийский союз страховщиков (ВСС) к регулятору не обращался, работа над положением и его обсуждение с сообществом шла полтора года, сказал «Интерфаксу» президент ВСС Игорь Юргенс. По его словам, те страховые компании, которые не справляются с новыми требованиями регулятора, ищут партнеров для слияния бизнеса или передачи страхового портфеля самостоятельно. «Если кто-то обратится в ВСС за помощью в подборе партнеров, союз готов такую помощь оказать», — добавил Юргенс.

Крупные страховщики в этом году активно получают предложения о покупке других компаний или о принятии от них страховых портфелей. Как показал опрос страховщиков, они ожидают сокращения численности игроков на 20% в следующем году в связи с распространением новых требований ЦБ к финустойчивости на все страховые компании.

Согласно данным ЦБ, с начала этого года 13 страховых компаний уже уведомили регулятора о намерении передать страховой портфель другим игрокам.

По оценке заместителя генерального директора компании «Ингосстрах» Ильи Соломатина, как минимум для 20-30 страховщиков новые требования к устойчивости и платежеспособности окажутся серьезным, критическим испытанием. «У страховщиков ОМС своя специфическая система регулирования, вряд ли стоит ожидать в этом секторе значительного исхода компаний в следующем году в связи с полномасштабным введением указания ЦБ по финустойчивости. Тем не менее, из 23 компаний как минимум пять могут столкнуться с трудностями», — полагает он.

Весь следующий год «мы будем наблюдать процесс исхода с рынка тех страховщиков, кто не готов соответствовать новым требованиям ЦБ», прогнозирует представитель «Ингосстраха».

Вместе с тем, по его мнению, уход десятков страховщиков заметно не отразится на объемах страхового рынка: примерно на 60 ведущих страховых компаний страны приходится более 80-90% совокупных национальных сборов.

Отвечая на вопрос, обращаются ли коллеги в последнее время к «Ингосстраху» с предложениями купить другого страховщика, Соломатин отметил, что его компания мониторит всю отрасль, смотрит, какие есть предложения на рынке. Однако в целом те страховщики, кто не выдерживает требований регулятора, для крупных страховщиков не представляют серьезного интереса.

Обращения о приобретении страховых компаний в этом году получал «Росгосстрах», «но варианты приобретения в данный момент не рассматривает», сообщили агентству в компании. «Росгосстрах» провел большую работу по перестройке существующих ИТ-систем — от операционных до хранилища данных. «Новые требования ЦБ более серьезные, устойчивость страхового сектора явно укрепится, тем не менее до «европейских подходов» предстоит сделать еще немало», — сказал представитель компании.

В «АльфаСтраховании» полагают, что в следующем году изменения коснутся страховых компаний с небольшой капитализацией. «Источников пополнения капитала не так уж и много: это IPO, поиск стратега или вложения со стороны действующих акционеров. Очереди из стратегических инвесторов на рынке сегодня мы не видим, а выбор из оставшихся двух способов должны сделать в каждом случае действующие акционеры, принимая во внимание финансовое состояние и рыночное положение. От компании к компании выбор может быть разным», — сказал представитель страховщика.

В «АльфаСтрахование» регулярно поступают предложения о покупке других страховщиков, они изучаются. «В последний год обращения участились в связи с ужесточением требований ЦБ к финансовой устойчивости страховщиков. «АльфаСтрахование» «всегда рассматривает все возможности для роста и развития бизнеса, в том числе, сделки M&A», — пояснили в компании позицию по этому вопросу.

В свою очередь «Сбербанк Страхование» придерживается стратегии органического роста бизнеса, а значит, не рассматривает варианты расширения бизнеса за счет приобретения других страховщиков.

Глава страхового брокера «Ростеха» (ООО «СБ «РТ-Страхование») Николай Галушин полагает, что новые требования ЦБ к финансовой устойчивости страховщиков ни для кого не оказались неожиданностью. Если это не так, значит, игрок уже готовился к уходу с рынка. Отказываться от страхового бизнеса компании будут по совокупности причин, в том числе из-за требований положения ЦБ 710-П. Но в первую очередь из-за отсутствия перспектив развития, возможности выиграть в конкурентной борьбе, из-за вызовов, связанных с необходимостью проводить цифровизацию компаний. Большинство игроков из тех, кто готовится покинуть рынок, уйдут цивилизованно — через передачу портфеля, продажу бизнеса или объединение или слияние с другими страховыми компаниями. Общий тренд на сокращение количества страховщиков сохранится. Но «винить» во всем положение 710-П ошибочно, считает Галушин.

Он сомневается, что уходящие страховщики поменяют статус и пополнят ряды действующих страховых брокеров, но специалисты таких компаний найдут себе применение. «Сегодня появляются все новые цифровые платформы, маркетплейсы, агрегаторы, это будет происходить и в дальнейшем. Возникает потребность в большом количестве разных специалистов в области ITТ, SMM-коммуникациях, в разработке и продвижении новых страховых продуктов», — сказал Галушин.

К началу ноября 2021 года, по данным ЦБ, в стране действовала 151 страховая компания. В том числе 21 — с лицензиями на обязательное медицинское страхование (ОМС), 39 — с лицензиями на ОСАГО, и 22 компании — с лицензиями на страхование жизни.

Форекс брокеры с лицензией ЦБ РФ (Центрального Банка)

Возьму сразу быка за рога. Я подготовил для вас список брокеров, имеющих лицензию ЦБ, через которых можно торговать на рынке Форекс. Итак, список лучших возглавляют надежные гиганты посреднической службы:

Forex Optimum;
ВТБ 24 Форекс;
Альфа-Форекс;
Финам-Форекс.

Эти компании довольно известны в РФ, имеют высокий рейтинг надежности. В моем рейтинге есть еще два брокера, которые не получили большой популярности, однако в надежности ничем не уступают лидерам:

ПСБ-Форекс (дочернее предприятие Промсвязьбанка);
ФиксТрейд (Калининградский филиал ИнстаФорекс).

Лицензия на осуществление брокерской деятельности на территории, выданная Центробанком РФ, свидетельствует, что компания имеет высокий уровень надежности, стабильна и никуда не исчезнет вместе с деньгами, находящимися на счету.

По сути, государство защищает трейдеров от брокеров, которые ведут нечестную игру, обманывают пользователей и незаконно присваивают себе их деньги.

Согласно принятым поправкам в закон «О рынке ценных бумаг», брокер, получивший лицензию ЦБ РФ, должен зарегистрироваться в компенсационных фондах – АФД и НАФД.

Преимущества лицензированных форекс-дилеров заключаются в том, что клиент может быть относительно спокоен за сохранность своих денег – брокер не обманет и не пропадет. Клиенты таких компаний получают правовую защиту РФ в случае банкротства организации.

Недостатки таковы:

Ограниченные торговые условия. Минимальный депозит – 30 000 рублей, leverage до 1:50, в качестве инструментов используются только валютные пары.
Удержание подоходного налога, так как дилер – налоговый агент РФ.

Все трейдеры, работающие через лицензированного брокера, получают относительную защиту при непредвиденных обстоятельствах. В задачи государственного регулирования в сфере брокерской деятельности входит:

При лицензировании осуществляется проверка деятельности компании.
Обязать брокера вступить в компенсационный фонд. Он необходим, чтобы в случае банкротства организации пользователи получили обратно хотя бы часть денег.
Правовая защита граждан РФ в случае банкротства компании.
Лицензионный посредник имеет право совершать только те сделки, где снижен риск. Иными словами, пользователь получает относительную гарантию сохранности капитала.

ЦБ РФ пошел на радикальные меры и отозвал лицензии у пяти крупных брокеров. Связано это было с тем, судя по отзывам, что компании неоднократно нарушали требования, установленные законодательными органами России. Имели место непрозрачность финансовой системы и случаи мошенничества.

К сожалению, лишенные лицензии брокеры не ушли с российского рынка. Они предлагают свои услуги трейдерам, но уже через иностранные юридические структуры. Все счета клиентов открываются через офшоры.

У российского трейдера есть два пути – работать через брокера с лицензией ЦБ РФ или через компанию, зарегистрированную за границей с офшорными счетами. В первом случае вам придется платить налоги и пользоваться leverage 1:50, однако вы будете уверены в надежности посредника и в правовой защите государства.

Во втором случае условия сотрудничества более гибкие, но никто не гарантирует вам, что компания не скроется вместе с вашими деньгами. Выбор за вами. Я считаю, лучше пользоваться услугами организации с лицензией.

Все компании, предоставляющие брокерские услуги, то есть позволяющие трейдерам торговать на межбанковском рынке Форекс, по новому закону теперь должны получать лицензию ЦБ РФ. В противном случае Центробанк предупреждает, что трейдеру он не сможет гарантировать исполнение заявленных обязанностей Форекс компании. Попросту говоря, по состоянию на 2021 год Форекс брокер без лицензии ЦБ РФ в глазах регулятора не совсем прозрачная компания, которая несет для трейдеров дополнительные риски.

Несмотря на это, многие брокеры продолжают работать под международными лицензиями, заявляя юридически, что их деятельность де-юре ведется не на территории России, а по месту их регистрации.

Брокер может быть членом и любой другой СРО, например Национальной ассоциации форекс-дилеров (НАФД). Но так как на 2021 год ЦБ РФ аккредитовал только одну саморегулируемую организацию — АФД, то получается, что брокеры, являющиеся членами только НАФД, не могут получить лицензию Центробанка.

Так как ЦБ РФ обязует Форекс брокера доказать, что он реально выводит трейдеров на межбанк, лицензия выступает гарантией того, что вы не попадете на форекс-кухню, где будете торговать только с другими трейдерами или с площадкой, а не на международном рынке. В свою очередь, рамочный договор на предоставление услуг и отсутствие консалтинговой деятельности гарантируют, что это не финансовая пирамида. Поэтому Форекс брокер с лицензией ЦБ РФ — это, конечно, более надежный брокер, с которым смело можно работать, но это и дополнительная бюрократия в работе, на которую трейдеры часто не хотят идти.

Специалисты МОФТ постоянно отслеживают все актуальные изменения в среде Форекс брокеров, лицензированных ЦБ РФ, оперативно редактируя данные на нашем сайте. И если какая-то компания получает или, наоборот, теряет лицензию Центробанка, это сразу отражается на нашем сайте. Так что наш ТОП всегда актуален.

Брокер	Год начала работы в РФ	Наименование регулятора и номер лицензии
Альфа-Форекс	2016	ЦБ РФ, № 045-14070-020000
Финам-Форекс	1994	ЦБ РФ, №177-02739-100000
ВТБ 24 Форекс	2009	ЦБ РФ, № 045-13993-020000

Стоит отметить, что наличие лицензии ЦБ РФ — это еще не полная гарантия того, что Форекс брокер теперь всегда будет работать как положено, потому что любой брокер может нарушать требования регулятора и даже потерять свою лицензию. Причины могут быть разными. Например, компания начинает работать себе в убыток, ее уставный капитал уменьшается, или она потенциально не может обеспечить проведение всех сделок своих трейдеров. В таком случае Центробанк отзывает лицензию до момента, когда брокер восстановит свои показатели. Также это может быть вызвано нарушением других требований. Например, компания начинает предоставлять услуги доверительного управления (что запрещено) или просто хитрит, предлагая своим трейдерам кредитное плечо, отличающееся от законодательно установленного (1:50).

Форекс Брокеры с лицензией ЦБ РФ 2021

1 О первом ограничении мы уже упомянули — это кредитное плечо 1:50. Для начинающих трейдеров это совершенно точно не является проблемой. И хотя некоторые считают, что опытным игрокам такого плеча не хватает, в действительности аналитики МОФТ давно определили, что его достаточно для успешного заработка на рынке Форекс на любом уровне.
2 Второй момент — налоги. Форекс брокер с лицензией ЦБ РФ является налоговым агентом, а это значит, что с прибыли каждого трейдера он обязан платить налог НДФЛ в размере 13%. Как правило, этот налог удерживается автоматически, и трейдер по закону вправе в любой момент затребовать у брокера документальное подтверждение налоговой отчетности. Это большой плюс, если у трейдера внезапно возникли трудности с налоговой.
3 В отличие от большинства международных регуляторов, ЦБ РФ предъявляет достаточно жесткие требования к верификации трейдеров. Например, чтобы торговать через ВТБ-Форекс и Альфа-Форекс, необходимо лично посетить офис компании и подписать рамочный договор, предоставив сведения для подтверждения личности. Альфа-Форекс активно работает над возможностью верификации онлайн, но не факт, что ЦБ такой вариант устроит. Это не критическая проблема, но она несколько усложняет регистрацию гражданам, живущим в регионах, где нет представительства выбранного брокера.
4 В соответствии с законом «О деятельности инвестиционных советников», который приняли в 2018 году, клиенты Форекс брокеров с лицензией ЦБ РФ не могут работать через ПАММ-счета. Хотя при этом торговые рекомендации могут быть предоставлены специалистами отдельных компаний, получивших соответствующее разрешение Центробанка. Это еще одно концептуальное отличие российского регулятора от международных компаний.

Стоит также отметить, что еще с 2019 года идет обсуждение введения ограничений не только для брокеров, но и для трейдеров. Эту идею активно продвигает Центробанк, и она заключается в том, чтобы ограничить доступ к финансовым инструментам для неквалифицированных инвесторов. Как это будет реализовано — пока неясно, но желание ЦБ РФ можно понять: по статистике, лишь 11–25% начинающих трейдеров становятся профессионалами. И если трейдер изначально будет иметь ограниченные возможности и сможет расширить их лишь при наличии определенного опыта, это, вполне вероятно, стимулирует его в практике на Форекс.

👍 Преимущества

• Брокер гарантированно не является форекс-кухней или финансовой пирамидой.
• Брокер имеет достаточный капитал, чтобы осуществлять все сделки своих трейдеров.
• Брокер гарантированно выводит сделки трейдеров на международный валютный рынок.
• Брокер предоставляет широкий спектр торговых инструментов, каждый из которых работает как заявлено.
• Деятельность брокера постоянно отслеживается компетентными органами.
• Брокер имеет проработанный устав и дает трейдерам юридические гарантии.
• Брокер отчитывается перед Федеральной налоговой службой, снимая ответственность с трейдеров.
• Работа брокера на 100% прозрачна, и трейдер имеет доступ ко всей отчетности.
• Техподдержка брокера, как правило, оперативно реагирует на обращения трейдеров.
• Для трейдера исключены риски проблем с законодательством.

👎 Недостатки

• Кредитное плечо брокера ограничено значением 1:50.
• У многих брокеров с лицензией ЦБ РФ значительный минимальный депозит (2000$ у ВТБ-Форекс, 1500$ у ПСБ-Форекс).
• Бюрократические процедуры.
• В будущем возможны ограничения для начинающих трейдеров.

Единственный на данный момент реальный недостаток работы с брокерами, имеющими лицензию ЦБ РФ, — это высокий порог вступления и бюрократия. Необходимость лично присутствовать в офисе Форекс брокера для верификации личности сегодня отталкивает многих трейдеров от брокеров с лицензией ЦБ РФ — трейдеры хотят все сделать здесь и сейчас, не вставая с удобного кресла в своем доме.

Главное преимущество брокеров, работающих по лицензии международной организации, заключается в том, что такая компания не подчиняется Центробанку, то есть, к примеру, она не ограничена в величине кредитного плеча. С другой стороны, нужно понимать, что если Форекс брокер не отчитывается перед российскими госорганами, значит, и добиться от него чего-то в случае конфликта намного сложнее.

👍 Преимущества

• Нет ограничений по кредитному плечу.
• Компания предоставляет трейдерам полный спектр финансовых инструментов, доступных на международном рынке.
• Компания гарантированно не является форекс-кухней или финансовой пирамидой.
• Компания гарантированно выводит сделки трейдеров на межбанк и имеет достаточный капитал для их обеспечения.
• Компания предоставляет ПАММ-счета обоих типов — инвестиционные и управляющие.
• Компания может вести консалтинговую деятельность и предоставляет услуги доверительного управления.
• Техподдержка компании отвечает требованиям международного уровня.
• Компания не требует личного приезда трейдера в офис для верификации личности.
• Нет никаких ограничений для начинающих трейдеров.
• Минимальный депозит у большинства международных брокеров составляет 0–10$.

👎 Недостатки

• Техподдержка брокера может вообще не отвечать «мелкому инвестору». Кто подходит под это определение — сказать сложно, технически вам могут не ответить в любой ситуации без объяснения причин (хотя случается это крайне редко).
• Работа брокера не регулируется Федеральной налоговой службой РФ, поэтому вся налоговая отчетность в соответствии с отечественным законодательством ложится на трейдера.
• В спорной ситуации государство не сможет защитить трейдера, потому что деятельность международного брокера не регулируется подконтрольными ему органами и структурами.

То есть в случае с международным регулятором единственная реальная проблема — это техническая поддержка и избирательность в отношении клиентов при ответе. Вдобавок, если сложится спорная ситуация, трейдер не сможет обратиться за помощью к государству, точнее сможет, но результата это не даст.

Специалисты МОФТ подчеркивают, что сегодня российские трейдеры эффективно работают как с брокерами, имеющими российскую лицензию, так и с брокерами, имеющими международную лицензию. В обоих случаях есть свои плюсы и минусы, и определить однозначно более предпочтительный вариант невозможно. Но можно точно сказать, что наличие лицензии — это всегда гарантия надежности брокера, того, что он не обманывает своих трейдеров и выполняет все обязательства.

29 ноября 2021

Проект Основных направлений развития финансового рынка Российской Федерации на 2022 год и период 2023 и 2024 годов одобрен Советом директоров Банка России для представления в Государственную Думу Федерального Собрания Российской Федерации.

Документ подготовлен по статистическим данным на 25.10.2021.

Развитый финансовый рынок способствует экономическому росту, повышению уровня и качества жизни граждан, предоставляя возможность для домашних хозяйств и бизнеса использовать финансовые продукты, инструменты и услуги для решения своих жизненных задач, реализации деловых и личных планов.

Финансовый рынок позволяет потребителям финансовых услуг перераспределять полученные доходы во времени, таким образом управляя своими сбережениями и расходами. При помощи инструментов сбережения, инвестирования и заимствования и при их грамотном использовании граждане могут эффективно решать вопросы приобретения жилья и товаров длительного пользования, поддерживать определенный уровень потребления в случае колебаний доходов и после выхода на пенсию, а также откладывать средства для совершения крупных расходов в непредвиденных ситуациях. При этом в зависимости от предпочтений и потребностей граждане могут выбрать инструменты с разным горизонтом инвестирования, профилем риска, доходностью и ликвидностью.

Традиционные инструменты для сбережений (прежде всего банковские депозиты, защищенные системой страхования вкладов) характеризуются низким уровнем риска и, как правило, приносят умеренный доход, обеспечивающий в основном сохранность покупательной способности вложений. Они отличаются относительной простотой использования и не требуют специальной квалификации. Такие инструменты в том числе подходят для формирования так называемой подушки безопасности, то есть сбережений, для которых более важны ликвидность и высокая сохранность вложений, чем доходность.

Инструменты рынка капитала могут принести более высокий доход по сравнению с инструментами сбережений, позволяя приумножить вложения, но они сопряжены и с более высоким риском неполучения дохода или потери части инвестированных средств. Использование таких инструментов, как правило, экономически более оправданно на длинном горизонте. Долгосрочные стратегии вложения денежных средств на рынке капитала имеют свою специфику, принося положительную реальную доходность именно на продолжительных периодах времени при возможных колебаниях результатов инвестирования от года к году.

Для эффективного использования инструментов рынка капитала необходимо получение специальных знаний и навыков. Поэтому для неквалифицированного инвестора, который не желает или не имеет возможности погружаться в специфику и контекст операций на фондовом рынке, предпочтительны пассивные инвестиционные стратегии или передача средств в доверительное управление профессиональным участникам финансового рынка. Наряду с осуществлением сбережений и инвестиций, граждане также могут обращаться за кредитами и займами для удовлетворения своих текущих потребностей в товарах и услугах в счет будущих доходов, а также раньше начинать реализацию таких крупных личных и семейных планов, как, например, покупка жилья или финансирование образования. При этом инструменты заимствований способствуют благополучию граждан только в случае соблюдения финансовой дисциплины и недопущения чрезмерного роста задолженности относительно получаемых доходов. В частности, такие инструменты, как сбережения для приобретения жилья в комбинации с ипотечными кредитами, помогают гражданам лучше спланировать финансирование покупки жилья. Наряду с ипотекой могут использоваться и альтернативные стратегии решения жилищного вопроса, такие как аренда и лизинг2.

Финансовый рынок создает возможности для трансформации накопленных сбережений в источники долгового и долевого финансирования бизнеса, способствуя экономическому развитию. Для этого на финансовом рынке представлен широкий набор инструментов, способствующих перетоку накопленных сбережений в инвестиции. Финансовый рынок предлагает инструменты, отвечающие потребностям бизнеса как в краткосрочном финансировании для пополнения оборотных средств, так и в долгосрочных ресурсах для финансирования инвестиционных проектов. При этом на финансовом рынке могут развиваться инструменты финансирования для предприятий на разных стадиях жизненного цикла — от зарождения бизнеса до публичной компании. Самостоятельным участником финансового рынка также является государство, которое может выступать как эмитентом, так и кредитором, инвестором.

Выполняя функцию по трансформации сбережений в инвестиции на рыночных условиях, финансовый рынок способствует эффективному распределению и использованию ресурсов в экономике, учитывая, что решения финансовых организаций, институциональных и частных квалифицированных инвесторов о предоставлении долгового и долевого финансирования, о горизонте вложений принимаются на основе широкого круга факторов. В числе таких факторов как страновые макроэкономические и институциональные характеристики, в том числе сбалансированность регулирования, конкурентная среда, защита прав собственности, так и индивидуальные показатели конкретных предприятий, их финансовая устойчивость, конкурентоспособность, стратегии развития бизнеса. Благодаря такой функции финансового рынка наиболее эффективный и перспективный бизнес должен получать финансирование в первую очередь. При этом возможности финансового рынка аккумулировать сбережения для трансформации в инвестиции зависят не только от доверия к финансовым институтам, их устойчивости, но и во многом от уровня доходов, наличия у участников экономических отношений средств для формирования сбережений.

Учитывая открытый характер российской экономики и свободное т��ансграничное движение капитала, российский финансовый рынок является частью глобального финансового рынка. Поэтому он содействует не только финансированию инвестиций за счет внутренних сбережений, но и привлечению иностранного капитала в российскую экономику, а также размещению сбережений российских граждан и предприятий за рубежом. Таким образом, российский финансовый рынок участвует в перераспределении капитала между странами, отраслями, предприятиями.

Для эффективного выполнения рынком своих функций и его позитивного вклада в экономическое развитие решающее значение имеют системная финансовая, ценовая стабильность, устойчивость государственных финансов как ключевые элементы предсказуемых макроэкономических условий. Банк России и Правительство создают такие условия, проводя последовательную и взвешенную макроэкономическую политику в рамках своих функций.

Переход Банка России к режиму таргетирования инфляции, снижение и стабилизация инфляции вблизи целевого уровня сыграли важную роль в создании благоприятной среды для развития финансового рынка. Банк России мерами денежно-кредитной политики стремится поддерживать годовую инфляцию вблизи 4%, обеспечивая устойчивость покупательной способности рубля. Ценовая стабильность является основой для доверия к национальной валюте, имеет важное значение для финансового и инвестиционного планирования домашних хозяйств и бизнеса, а также формирования долгосрочных процентных ставок финансового рынка на стабильно более низких уровнях за счет снижения премии за риск, связанный с колебаниями инфляции. В свою очередь, от развитости финансового рынка зависит трансмиссионный механизм, то есть действенность денежно-кредитной политики, которая влияет на экономику и инфляцию через изменение ключевой ставки.

Системная финансовая стабильность, устойчивость реального и финансового секторов необходимы для бесперебойного функционирования финансового рынка и экономики в целом. При этом в условиях открытой экономики и свободного движения капитала важно обеспечивать отсутствие уязвимости экономики и национальной финансовой системы к внешним шокам, которые могут быть связаны с изменениями глобальной экономической конъюнктуры, повышенной волатильностью потоков капитала, существенными колебаниями цен на значимые экспортные товары, а также геополитическими событиями. Значимым аспектом финансовой стабильности также является сбалансированная динамика объемных и ценовых показателей финансового рынка в соответствии с фундаментальными факторами, отсутствие перегрева («пузырей») на рынке или в его отдельных сегментах. Системная финансовая стабильность обеспечивается прежде всего мерами макропруденциальной политики, а также микропруденциального регулирования.

Взвешенный и предсказуемый подход к управлению государственными финансами, внутренним и внешним государственным долгом имеет важное значение как для стабильности финансового рынка и макроэкономических условий в целом, так и непосредственно для формирования краткосрочных и долгосрочных процентных ставок в экономике, а также страновой премии за риск. Одним из ключевых элементов бюджетной политики Российской Федерации является бюджетное правило. Оно сглаживает влияние изменений внешнеэкономической конъюнктуры на внутренние условия, в том числе на динамику курса рубля, что снижает его волатильность. Бюджетное правило также обеспечивает прозрачный подход к формированию бюджетных расходов и управлению государственным долгом, способствуя долгосрочной устойчивости сферы государственных финансов.

Содействуя экономическому росту и развитию, сам финансовый рынок, его состояние, структура, масштаб и разнообразие выполняемых функций, в свою очередь, являются отражением развитости экономики страны, качества ее институтов, делового климата. Показатели финансового рынка в целом и его сегментов, востребованность тех или иных финансовых продуктов и услуг также зависят от уровня благосостояния и динамики доходов граждан и бизнеса, доверия к государственным и частным институтам, защищенности прав собственности и иных структурных факторов.

Финансовый рынок создает возможности для долгосрочных сбережений и трансформации их в инвестиции, формирует предпосылки для ускорения экономического роста и повышения благосостояния граждан, но не может быть основным или единственным драйвером этих процессов. Позитивный вклад финансового рынка в развитие экономики проявляется прежде всего в совокупности с преодолением структурных барьеров для экономического роста, в том числе увеличением производительности труда и капитала, повышением эффективности экономики и потенциала ее развития в целом, настройкой правовых и иных институтов.

Использование инструментов финансового рынка для развития бизнеса и решения жизненных задач домашними хозяйствами может быть устойчивым, только если заемные средства подкреплены вложением собственных ресурсов, а формируемая сегодня задолженность может быть покрыта будущими доходами. Для инвестиционно-ориентированного экономического роста необходимы не только длинные ресурсы, но и наличие привлекательных для инвесторов направлений вложения этих средств, компаний с прозрачной долгосрочной стратегией и эффективной деятельностью, способной обеспечить достойную отдачу.

Стимулирование экономического роста исключительно при помощи инструментов финансового рынка и с опорой на заемное финансирование без решения структурных проблем может, напротив, привести к негативным последствиям для граждан, бизнеса, экономики в целом. В частности, стимулирование чрезмерного относительно динамики доходов роста кредитования может иметь лишь краткосрочное позитивное влияние на экономическую динамику, но затем оборачивается долговыми проблемами, которые могут угрожать стабильности реального и финансового сектора и даже стать причиной экономического кризиса и социальной напряженности. Быстрое увеличение кредитования, не подкрепленное расширением производственных возможностей страны, приводит к отрыву стоимости товаров и активов от фундаментальных факторов, появлению «пузырей» на рынках, разгону инфляции и в конечном счете падению темпов экономического роста и реальных доходов граждан.

Поэтому потенциал финансового рынка как одного из факторов развития должен использоваться сбалансированно с учетом скорости и характера развития экономической системы в целом.

В контексте текущих тенденций в финансовой сфере, экономических, технологических и иных трендов, а также с учетом задач, поставленных в рамках достижения национальных целей и реализации национальных проектов, Банк России выделяет следующие среднесрочные цели политики по развитию финансового рынка.

1. Укрепление доверия розничного потребителя и инвестора к финансовому рынку через усиление его защищенности, повышение финансовой грамотности и расширение доступности финансовых услуг. Эта цель приобретает свою специфику в условиях цифровизации финансовых и экономических отношений, которая приводит к изменению характера взаимодействия поставщиков и потребителей финансовых продуктов и услуг, сокращению клиентского пути и приходу массового потребителя в сегменты финансового рынка с повышенным уровнем риска, где инвестирование требует специальной квалификации, а также внимания и времени. При этом с внедрением новых технологий возрастают требования к уровню навыков потребителя финансовых услуг по использованию современных устройств и дистанционных каналов, а также повышаются риски цифрового неравенства. Особую важность приобретают вопросы безопасности предлагаемого потребителю (инвестору) продукта и качество его продвижения на рынке. Одновременно появляются новые виды мошенничества и недобросовестных практик, что требует совершенствования методов противодействия им. В этих условиях необходима дополнительная настройка механизмов защиты прав розничных инвесторов и потребителей финансовых продуктов и услуг, особенно с учетом применения искусственного интеллекта и роботизации отношений потребителя и финансовой индустрии (М2 М finance), а также повышение инвестиционной, цифровой и киберграмотности.

2. Развитие современного финансового рынка для удовлетворения потребностей российской экономики в инвестициях и эффективных платежных сервисах. Эти потребности в первую очередь связаны с запросом на ускоренное внедрение инноваций в реальном и финансовом секторе, цифровизацию экономических отношений, в том числе введение цифровой формы национальной валюты (цифрового рубля). При этом важно учитывать происходящие структурные изменения на финансовом рынке, появление экосистем, размывание границ между финансовым и иными секторами экономики, спрос на внутренние источники долгосрочного финансирования, в том числе для достижения заявленных национальных целей развития, особенно в условиях сохраняющихся геополитических вызовов. Кроме того, повышение роли факторов устойчивого развития в глобальной экономической повестке ставит новые задачи в сфере развития российского финансового рынка и экономики в целом, в том числе связанные с разработкой необходимых инструментов, инфраструктуры, правовых условий для финансирования перехода к низкоуглеродной экономике, а также привлечением внимания граждан, розничных и отечественных институциональных инвесторов к вопросам устойчивого развития, повышением их осведомленности в этих вопросах и формированием запроса в отношении финансовых продуктов и услуг, способствующих достижению целей устойчивого развития.

3. Обеспечение финансовой стабильности — бесперебойного функционирования финансового рынка, в том числе в условиях стресса. В современных реалиях необходимо обеспечить финансовую стабильность при повышенных глобальных рисках, в том числе геополитического характера. Важно сохранить устойчивость финансового сектора в условиях поэтапного сворачивания антикризисных мер по преодолению последствий пандемии, а также активного роста ипотечного рынка на фоне повышения цен на недвижимость и ограниченной платежеспособности заемщиков. С точки зрения мониторинга и анализа системных рисков требует внимания усиление роли некредитных финансовых организаций и приход технологических компаний на российский финансовый рынок, а также влияние на глобальные потоки капитала возрастающего внимания инвесторов к ESG-факторам.

Цели развития финансового рынка, поставленные на ближайшие три года, имеют преемственность с целями, представленными в Основных направлениях развития финансового рынка Российской Федерации на 2019 — 2021 годы. Цели на ближайшие три года также учитывают современный контекст и актуальные тенденции в экономической, технологической, социальной и иных сферах жизни общества как в России, так и в мире, а также ключевые вызовы для развития финансового рынка на трехлетнем среднесрочном горизонте.

Решение задач, направленных на достижение указанных среднесрочных целей развития финансового рынка, в свою очередь, будет способствовать достижению поставленных национальных целей развития, в том числе повышению благополучия российских граждан, развитию экономики, ее цифровой и экологической трансформации, появлению инновационных инструментов финансирования инвестиций и предпринимательской деятельности, созданию комфортной и безопасной среды для жизни. Являясь одним из секторов российской экономики, финансовый рынок вносит вклад в рост ВВП, создает новые рабочие места, предъявляет спрос на инновации, является значимым источником пополнения государственного бюджета. Правильное использование финансовых услуг расширяет возможности человека и бизнеса, поэтому повышение доступности финансовых услуг и финансовой грамотности создает дополнительный потенциал и возможности для самореализации и развития талантов, что является одной из национальных целей.

К началу 2019 года лицензии ЦБ РФ получили 4 компании-посредника на форекс-рынке.

Организация	Номер лицензии	Дата получения
ООО «ФИНАМ ФОРЕКС»	04513961020000	14.12.2015
ООО «ПСБ-Форекс»	04514023020000	07.04.2017
ООО «ВТБ Форекс».	04513993020000	01.09.2016
ООО «Альфа-Форекс»	04514070020000	20.12.2018

Кто лучше — российский или иностранный дилер? Недостатки и преимущества имеются с обеих сторон.

Основной минус работы с оффшорными компаниями — невозможность в большинстве случаев оспорить мошеннические действия дилера в судебном порядке.

Большинство зарубежных дилеров является казино. Никакие сделки на межбанк не выводятся. Ценообразование контролируется дилером. Заработать в форекс-компаниях невозможно. Против сделки трейдера выступают реквоты и проскальзывания, котировки подтасовываются. Если деньги на брокерском счете есть, вывести из системы их вам не дадут.

В России просматривается тенденция запрета Форекс. Валютный межбанковский рынок и Форекс — разные категории, и мелким инвесторам едва удастся что-то заработать.

Дилеров БО с лицензией ЦБ России нет. Деятельность многочисленных контор законами никак не регулируется. Бинарные опционы вообще не относятся к фондовым биржам. Это казино и мошенники. Настоящими БО ведут торговлю только 4 зарубежные биржи, работа которых регулируется на законодательном уровне.

Список брокеров, получивших отказ ЦБ РФ

Отказ в лицензии от Центрального Банка получили следующие дилеры:

24FX;
БКС Форекс;
ДилФин;
Форекс Клуб;
Профит Брокер;
Альпари.

Документ от ЦБ РФ дает право рекламировать свою компанию, заключать соглашения с трейдерами. Наличие лицензии дает клиентам защиту от противоправных действий брокера, обеспечивает контроль со стороны ЦБ. На основании требований уменьшен риск потери средств клиентов. Установление кредитного плеча не допускается более 1 к 50. Дилер имеет право открывать постпредства в городах.

К брокерам ЦБ РФ предъявляются требования:

наличие своего сайта;
возможность внесения депозита через банки;
исполнение обязательств налогового агента;
запрет хеджирования.

По новым правилам запрещены памм, индексы, CFD.

Kiexo 1 Дек Anat221

Неплохой вариант для пипсовки. Точный вход и закрытие, спред по евробаксу отличный, плечо нормальное. Один минус вижу для себя – это то что вывод должен проходить проверку, и иногда за 2 часа одобрят и остается только ждать смску про поступление…

FxPro 30 Ноя Борис

С этим брокером работаю очень давно, меня все устраивает. Деньги выводятся без проблем. Удобный личный кабинет, отличный торговый терминал. Чего еще можно…

FxPro 30 Ноя Дмитрий

Недавно вывел свои первые деньги — 270$. Получилось очень быстро и без каких либо скрытых комиссий. Вывел на карту. Очень доволен результатами! Рекомендую этого брокера как надежного и…

Kiexo 29 Ноя Эля

Пожалуйста поделитесь. Кто нибудь закрывал счет? Выводил вложенные деньги? Как возврат…

Evotrade 28 Ноя Игорь

Торговля на эвотрейде осенью идет успешно. Да и интерфейса более удобного я пока не встречал. Удобно работать и проводить…

FxPro 26 Ноя Александр Андреевич

Хорошая компания. мне нравится их Ctrader. нормальная скорость исполнения, нет реквотов. порадовало, что доступно очень большое количество способов пополнения депозита и вывода. Я пополняю и вывожу через банк, мне кажется так наиболее быстро…

Just2Trade 25 Ноя Калиниченко

Подтверждаю! На открытие счета уходит всего несколько минут! Процедура простая и не обременена лишними…

Kiexo 24 Ноя Павел

Решил попробовать себя в торговле. Выбрал kiexo, слышал про них хорошие отзывы и в целом понравилась компания. Коммисии нет, после пополнения счета выдали бонус, в общем неплохо получилось – комиссию не взяли еще и доплатили, считай. Пока никаких…

VLOM 24 Ноя паша

Сегодня они меня порадовали так порадовали – получил вывод за сутки! Никогда еще такого не было, обычно пока одобрят заявку, пока придут деньги, вобщем дня 4 ждать приходилось, а бывало и больше. А тут молодцы…

Evotrade 23 Ноя Максим

Увидел в прошлом году в сети много хороших отзывов об evotrade. Поверил, создал счет и не пожалел об этом ни разу за все время, что я там торгую….

Наши эксперты продолжительное время тщательно изучали деятельность трех легальных forex-брокеров. Сравнивались торговые условия, платежные методы вывода/ввода денег, качество работы поддержки и платформы для работы. Итогом кропотливой работы стал актуальный рейтинг лицензированных компаний-брокеров:

«Альфа-Форекс».
«ВТБ Капитал Форекс».
«Финам Форекс».

Рейтинг брокеров 2021: лучшие российские брокеры. Полная аналитика со скорингом

Первенство в этой категории завоевывает «Альфа-Форекс». В части разнообразия методов ввода и вывода, прогрессивный брокер на порядок превосходит конкурентов. Для зачисления средств можно воспользоваться:

— переводом с карты банка (систем Мир, Виза, МастерКард);

— перевод через любой банк по реквизитам;

— через инструменты «Альфа-Банк» без комиссии.

Трейдерам разрешено совершать операции по счету используя:

— рубль;

— доллар;

— евро.

Вывод средств доступен через систему «Альфа-Клик» и переводом на банковский счет.

На втором месте «ВТБ Форекс». Выбор платежных методов достаточно скромен. Рублевые операции проводятся исключительно через ВТБ-Онлайн, операции с долларами и евро — через кассу банка.

Аутсайдер — брокер «Финам Форекс». Ввод и вывод доступен только безналичным рублевым переводом на расчетный счет брокера с личного банковского счета трейдера.

Если в данном списке Вы не нашли своего брокера, то он работает не легально на территории Российской Федерации, и скорее всего размещен в СПИСКЕ БРОКЕРОВ МОШЕННИКОВ. В таблице Вы найдете следующие данные о брокере: Наименование организации, ИНН, ОГРН, адрес юридического лица, телефоны, номер лицензии брокера, дата выдачи, срок действия лицензии, статус.

Т.к. список большой, для коректного отображения зайдите с Персонального Компьютера.

Работа Форекс брокеров с лицензией Центробанка контролируется надзорным органом. Это значит, что Центробанк внимательно следит за деятельностью компаний. Причем получение лицензии не говорит о том, что в последующем Форекс брокеры с лицензией ЦБ РФ смогут вести нечестную игру против клиентов. Случай с лишением лицензии ряда ведущих российских брокеров говорит о том, что контролирующий орган внимательно следит за ситуацией и может отозвать разрешение на работу в любой момент.

Отличие выбора брокера с российской лицензий от компании, которая зарегистрирована, например, на Кипре в том, что трейдеры больше защищены и могут отстаивать свои интересы в суде РФ. Если трейдер, например, регистрируется в компании, регулируемой CySEC, ему придется отстаивать свои интересы на Кипре. Это намного сложнее и затратнее.

К особенностям работы с российскими брокерами относится то, что кредитное плечо у них не может превышать 1:50. Для сравнения. Трейдеры, которые работают с оффшорными брокерами могут получить кредитное плечо до 1:2000.

Еще один момент — налоги. Форекс брокеры с российской лицензией автоматически удерживают их из прибыли своих клиентов. Это в значительной мере упрощает жизнь трейдера, так как ему не придется самостоятельно подавать декларацию или заполнять какие-то документы.

Российский регулятор предъявляет жесткие требования к компаниям. Для начала работы клиенту необходимо лично посетить офис брокера и заключить договор на брокерское обслуживание. Здесь же проходит и верификация личности.

Наконец, клиенты брокерских компаний с лицензией Центробанка Российской Федерации не могут работать с ПАММ-счетами. Хотя брокер может предоставлять трейдерам аналитические услуги, но на это необходимо получать разрешение ЦБ РФ.

Для того, чтобы получить лицензию Центробанка РФ, брокер должен иметь уставной капитал на сумму не менее 100 миллионов российских рублей. При этом, услуги по торговле на финансовых рынках должны быть исключительно посреднические.

По умолчанию, Форекс брокеры не могут предоставлять консультации или оказывать услуги доверительного управления. Однако некоторые сотрудники таких компаний могут получать специальные разрешения. В этом случае, они уполномочены давать торговые рекомендации.

Брокеры Форекс с лицензией российского регулятора обязаны документально подтверждать возможность вывода средств клиентов на межбанковский рынок. При этом, у каждой компании должен быть договор с клиентом на предоставление ему соответствующих услуг. Компании с лицензией Центробанка должны в обязательном порядке быть зарегистрированы на территории РФ.

Обязательно участие брокера в саморегулируемой организации. Для компаний, предоставляющих доступ на рынок Форекс это АФД — Ассоциация Форекс дилеров.

Что касается торговых условий, каких-то существенных ограничений или запретов нет. Как отмечалось выше, кредитное плечо не может превышать 1 к 50. При этом, брокеры могут устанавливать минимальный депозит, спреды и остальные параметры по своему усмотрению.

Первое отличие заключается в том, что банки, предлагающие услуги на Форекс регулируются ЦБ РФ в России. Причем сегодня только банки имеют такие разрешения. Дилинговые центры, в том числе известная компания Альпари лишились лицензий за различные нарушения.

При работе с банками, клиентам открывается счет. Причем территориально он находится в РФ и защищен законами Российской Федерации.

Что касается дилинговых центров, их деятельность на территории РФ никем не регулируется. Более того, в соответствии с законодательством, дилинговые компании не могут предоставлять услуги трейдерам без соответствующей лицензии. А так, как у ДЦ нет такого разрешения, все они были вынуждены в свое время изменить стратегию.

В результате, трейдеры из России могут сегодня торговать не только через банки, но и через дилинговые центры, которые юридически находятся за пределами РФ. В большинстве случаев, такие ДЦ имею офшорную лицензию.

В отличие от банков, дилинговые центры могут выводить сделки клиентов на рынок через поставщиков ликвидности, а могут и не выводить, то есть решать вопрос за счет внутренних ресурсов. В таком случае, ДЦ работает по так называемому «кухонному» принципу, когда сделки остаются внутри компании.

Многие трейдеры ошибочно полагают, что «кухни» — это что-то негативное и стремятся работать только на межбанке. Однако в «кухнях» нет ничего предосудительного. Если дилинговый центр может позволить себе обеспечить исполнение сделок клиентов за счет внутренних ресурсов, ему нет никакой необходимости выводить позиции на межбанк.

Единственный нюанс — конфликт интересов. В случае сильного дисбаланса заявок на покупку и продажу, дилинговый центр уже не сможет обеспечить перекрытие за счет позиций других трейдеров. Это один из самых существенных рисков работы по «кухонной» системе.

Однако многие начинающие трейдеры отдают предпочтение именно ДЦ. И вот по каким причинам:

Далеко не во всех банках можно открыть счет с небольшими вложениями. В некоторых компаниях минимальный депозит начинается от 50 000 и выше.Поэтому трейдеры отдают предпочтение дилинговым центрам, где можно начать торговлю от 0 долларов США.
Если требуется регистрация с личным присутствием в офисе, далеко не все могут это сделать, если компания не имеет представитель в том или ином городе.
С точки зрения приоритетов, маржинальная торговля на Форекс для банков не играет важную роль. Обычно ДЦ предлагают подготовку начинающих трейдеров и предоставляют большее кредитное плечо, в то время как банки ограничены регулированием.
Наконец, с точки зрения условий торговли, обычно дилинговые центры предлагают более узкие спреды и меньшие комиссии. У них доступно больше возможностей с точки зрения платежных средств, чем у банков.

Чему отдать предпочтение? Здесь каждый решает сам за себя. Банковский Форекс — это, по сути, тот самый международный валютный рынок, где трейдер будет работать через банк и получать доступ к практически безграничной ликвидности. К тому же, это очень надежно, потому что банки регулируются.

С другой стороны, дилинговые центры предлагают более гибкие условия. Например, они предоставляют своим клиентам бонусные программы, которые позволяют существенно увеличить финансовые возможности.

К преимуществам можно отнести:

Высокий уровень надежности за счет постоянного контроля со стороны регулятора.
Нет необходимости самостоятельно общаться с налоговой инспекцией. Брокер сам отнимает сумму налога при выводе средств.
Высокий уровень ликвидности и отсутствие конфликта интересов.

Что касается отрицательных сторон, к ним относятся:

Менее гибкие торговые условия по сравнению с дилинговыми центрами.
Обычно, у банков более высокий минимальный депозит.
Меньше предложений с точки зрения дополнительного функционала, нет ПАММ-счетов.
Строгие ограничения по кредитному плечу.

Каждый может зарабатывать на бирже. Но самостоятельно пойти на биржу и купить (или продать) там акции или облигации — нельзя. Федеральный Закон «О рынке ценных бумаг» № 39-ФЗ 22.04.1996 г. предусматривает, что торговля на рынке ценных бумаг может осуществляться только компаниями, получившими соответствующее разрешение (лицензию) регулирующего органа – Центрального Банка РФ. Это означает, что торговать на бирже вы можете, только воспользовавшись услугами специализированной компании. Эта специализированная компания называется брокер.

Биржевой брокер оказывает услуги по покупке или продаже финансовых активов на бирже на основании договора поручения или договора комиссии, действуя от имени и за счет клиента.

То есть, брокер не будет являться владельцем активов, он лишь покупает ценные бумаги на ваше имя (или продает ваши ценные бумаги по вашему поручению).

Заключение брокерского договора подразумевает подписание пакета документов, состоящее из:

Регламента оказания услуг на рынке ценных бумаг,
Заявления на комплексное обслуживание,
Анкеты клиента,
Депозитарного договора,
Соглашения о порядке обслуживания клиентов на рынке ценных бумаг,
Соглашения об использовании системы QUIK и других документов.

Брокер открывает клиенту торговый счет.
По распоряжению клиента брокер покупает и продает акции, облигации и другие финансовые инструменты на бирже. Отдавать свои распоряжения (заявки) брокеру клиент может по телефону или через интернет с использованием торговых платформ (QUIK, TRANSAQ, Альфа-директ и др.) или специальных мобильных приложений для торговли (БКС Мир инвестиций, Сбербанк Инвестор, ВТБ Мои Инвестиции и др.).
Купленные ценные бумаги брокер зачисляет на счет-депо клиента. При желании, клиент может свои ценные бумаги перевести в другой депозитарий. Деньги за проданные ценные бумаги зачисляются брокерский счет клиента.
Брокер предоставляет клиенту регулярные отчеты по его сделкам.
Брокер является налоговым агентом государства: клиенту не нужно самому считать налоги за полученную на бирже прибыль – брокер все посчитает и заплатит ваш налог в бюджет.
Брокер предоставляет клиенту аналитические обзоры по рынку, дает торговые рекомендации, ведет всю необходимую документацию.

Наличие лицензии на брокерскую деятельность подтверждает законность и легальность работы брокерской компании.

Работу биржи и брокеров регламентирует Российское Законодательство (№ 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»). Предоставлять брокерские услуги физическим и юридическим лицам имеет право только компания, имеющая лицензию регулятора – Центрального Банка РФ (до 2015 года такие лицензии выдавала Федеральная Служба по Финансовым Рынкам).

Законодательство устанавливает высокие требования к брокерам, а Центральный Банк контролирует их соблюдение. Так, закон обязывает брокера исполнять поручения клиента на наиболее выгодных для клиента условиях, при этом ставить интересы клиента выше собственных.

В случае, если брокер нарушит требования Законодательства, ЦБ предпримет соответствующие меры: вынесет предупреждение, наложит штраф. В крайнем случае, у брокерской компании может быть отозвана лицензия. Но такая исключительная мера к фондовым брокерам применяется очень редко.

Очень важным для клиентов является тот факт, что их деньги находятся на специальном банковском счете, отдельном от денежных средств брокера. Без поручения или согласия клиента брокер не имеет права пользоваться этими деньгами.

Ценные бумаги клиентов учитываются в депозитарии. Это гарантирует клиентам, что даже в случае банкротства брокера ценные бумаги никуда не денутся и их можно будет перевести в депозитарий к другому брокеру.

Внимание! В интернете часто встречаются недобросовестные компании, которые называют себя «брокерами», но на самом деле таковыми не являются. У них нет лицензии ЦБ РФ. Такие так называемые “брокеры” не выводят заявки клиентов на рынок, а лишь выманивают деньги у слишком доверчивых граждан под различными предлогами.

Поэтому, перед тем как начать знакомство с услугами брокера, необходимо первым делом проверить наличие у него соответствующей лицензии.