Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Стоит ли покупать золото в 2022 году». Также Вы можете бесплатно проконсультироваться у юристов онлайн прямо на сайте.
Инфляционное давление, вероятно, будет поддерживать золото до конца года, но аналитики предвидят, что драгоценный металл может отступить в следующем году, если восстановление мировой экономики ускорится.
В сообщении ANZ Research от 16 ноября говорится, что инфляционные ожидания поддерживают цену золота, удерживая ее выше целевого уровня в $1.850 долларов. Однако компания ожидает, что актив просядет в 2022 году по мере дальнейшего восстановления экономики.
В записке от 11 ноября Fitch Solutions оставила прогноз на краткосрочную перспективу нейтральным — из-за «противоречивых факторов». По оценке, в 2021 году цена золота останется на уровне $1.780 долларов, а в 2022 снизится до отметки $1.700.
С одной стороны, рост инфляции, исторически низкая доходность казначейских облигаций, геополитические риски и возобновление случаев заболевания Covid-19 во всем мире поддержали золото.
Однако Fitch отметила, что нормализация денежно-кредитной политики ФРС, дальнейшее ослабление ограничений из-за роста уровней вакцинации и сильные перспективы глобального экономического роста могут оказать на драгметалл негативный эффект.
Согласно ожиданиям Fitch, программа сокращения QE ФРС завершится в июне 2022, и в конце того же года центробанк повысит ставки. Повышение ставок делает облигации более привлекательными, что побуждает инвесторов перенаправлять свои инвестиции из золота в высокодоходные облигации и другие активы с фиксированным доходом.
Мы сохраняем наш краткосрочный нейтральный взгляд на актив-убежище, поскольку противоречивые факторы остаются в силе; в 2022 году цена золота немного снизится и уже не вернется к уровням, наблюдавшимся до пандемии Covid-19.
По оценкам Всемирного банка, в 2021 золотой металл в среднем вырастет почти на 1,5%, но упадет на 2,5% в 2022 из-за более высокой доходности облигаций.
Куда пойдет цена золота? — прогноз на 2022 и на следующие 5 лет
Взгляды на долгоиграющие перспективы золота довольно противоречивы.
По мнению Оле Хансена из Saxo Bank, драгоценные металлы, в том числе золото и серебро, будут расти в ближайшие годы, поскольку продолжающееся ралли товарного суперцикла поднимет весь сырьевой сектор.
Кроме того, риск долгосрочного роста инфляции может поднять спрос на активы безопасности вроде золота, добавил Хансен.
Глобальная борьба с изменением климата будет поддерживать повышенные цены из-за нехватки многих сырьевых товаров, необходимых для успешной реализации этих планов.
Если использовать средний годовой темп роста золота в 5%, через пять лет цена драгметалла может превысить $2.300 долларов.
Некоторые эксперты считают, что после 2021 года золотой металл ждет спад.
Управление главного экономиста правительства Австралии в сентябрьском ежеквартальном выпуске «Ресурсы и энергия» прогнозирует, что цена золота после 2021 года будет падать в среднем на 4,3% в год и в 2023 году достигнет $1.634 долларов за унцию из-за восстановления мировой экономики и более высоких процентных ставок.
Перспектива повышения реальной доходности облигаций, вероятно, станет основным фактором сдерживания институционального инвестиционного спроса на золото. С повышением (реальных) процентных ставок растут альтернативные издержки владения золотом, что снижает его привлекательность в качестве инвестиционного актива.
Согласно прогнозу Всемирного банка, драгоценный металл упадет до отметки $1.663 в 2023 году с $1.711 долларов в 2022. Целевые значения на 2024 и 2025 годы составляют $1.623 и $1.584 соответственно. Банк добавил, что в 2030 и 2035 годах цена золота в среднем составит $1.394 и $1.350.
В сентябре Fitch Solutions прогнозировала, что средняя цена в 2023, 2024 и 2025 годах составит $1.650, $1.620 и $1.610 долларов соответственно.
Оценить, будет ли рост или падение стоимости драгоценного металла в 2022 году, невозможно без анализа курса в реальном времени. Сейчас (17.07.2021) цена золота составляет чуть более 1,8 тыс. долл. За месяц значение показателя почти не изменилось.
В течение периода июнь-июль 2021 года курс драгоценного металла достигал отметки 1,77 тыс. долл. Это была наименьшая стоимость, которая пришлась на 29 июня. После падения график курса имел положительную динамику с переменным снижением на несколько долларов.
Преимущественная доля аналитиков придерживается мнения о том, что к началу 2022 года цена на золото увеличится. В январе курс, по прогнозам экспертов, достигнет следующих значений:
- Атон — 2,25 тыс. долл. за 1 тройскую унцию;
- Bank of America — $2,05 тыс. за 1 тр. унц.;
- Goldman Sachs — $2,3 тыс. за 1 тр. унц.;
- Citigroup — $2,1 тыс. за 1 тр. унц.
Аналитики из ABN Amro придерживаются мнения о том, что цена на золото в начале 2022 года начнет снижаться. По прогнозу, в декабре 2021 г. стоимость 1 унции будет составлять 1,9 тыс. долл. В середине января 2022 года цена будет снижена до $1,7 тыс.
Период приобретения драгоценного металла зависит от того, с какой целью будет использоваться актив. Для сохранения сбережений можно покупать золото уже сейчас. Оно, по сравнению с российским рублем, имеет в разы меньший уровень волатильности. Вложения в драгоценный металл позволят защитить средства от воздействия инфляции и возможного обесценения национальной валюты.
Предыдущие 10 лет цена желтого металла постоянно менялась. С середины 2011 до начала 2016 года она снижалась. Курс изменился с 1,9 тысячи долларов до менее чем 1,1 тысячи долларов. Спустя время аналитики выделили три этапа изменения цены:
- середина 2016 года — золото стоит более 1,35 тысячи долларов;
- конец 2016-начало 2017 года — стоимость металла снижается до 1,15 тысячи долларов;
- середина 2018 года — курс падает ниже отметки 1,2 тысячи долларов.
В течение четырех лет, с 2015 по 2019 гг., золото часто меняло свою цену. Это предоставило инвесторам возможность хорошего заработка. Их прибыль складывалась на разнице между покупкой и продажей драгоценного металла.
В 2018 цена на золото резко упала, до 1,2 тысячи долларов. Это оказало неблагоприятный прогноз на 2022 год. Но ситуация изменилась после резкого поворота курса в другую сторону. В конце 2019 года стоимость желтого металла резко выросла. Сначала она достигла 1,56 тыс. долларов, а затем сохранила положительный тренд. Рост составил более 20% по сравнению с 2018 годом.
2020 перевернул привычный мир. Пандемия оказала негативное влияние на стоимость ценных бумаг и металлов. Однако золото в этот непростой период начало расти. Мировой экономический кризис сделал желтый металл популярным. Люди вкладывали в него с целью сохранения накоплений.
Интересный факт: самая большая цена золота наблюдалась в августе 2020. В этом месяце металл достиг отметки в 2073 доллара.
В начале прошлого 2020 года металл прибавил в цене 17% по сравнению с концом 2019 года. В летние месяцы курс достиг рекордной отметки. Однако сведения о разработке и распространении вакцины сократили стоимость металла более чем на 200 долларов.
В течение года золото показало хороший уровень доходности. Его показатели варьировались от 16 до 30%. К концу 2020 года металл стоит 1,89 тысячи долларов.
Во время пандемии золото прибавило в цене по многим причинам. Инвесторы посчитали этот металл хорошим инструментом для сохранения сбережений. Показатель закупа побил рекорды. Золото в больших количествах начали покупать крупные инвесторы. Однако интересен тот факт, что крупные страны, напротив, сократили потребление драгоценного металла во время пандемии.
Вопрос, который волнует если не всех, то многих — что происходит с ценой на золото сейчас. Определенно сказать, что будет с желтым металлом в 2022 году, невозможно. Текущие показатели — чуть выше 1,8 тысячи долларов — сохраняются на протяжении месяца. В июне и июле текущего года курс достигал отметки 1,77 тысячи долларов. Этот показатель — наименьший, и он пришелся на 29 июня. Сразу после падения график приобрел положительную динамику с переменным снижением.
Большое число экспертов уверены в том, что в начале 2022 года цена золота возрастет. На первый месяц будущего года специалисты устанавливают следующие значения:
- Goldman Sachs — 2,3 тысячи долларов;
- Bank of America — 2,05 тысячи долларов;
- Citigroup — 2,1 тысячи долларов;
- Атон — 2,25 тысячи долларов.
Все значения представлены в расчете за одну тройскую унцию.
Эксперты из ABN Amro предполагают, что стоимость золота в начале 2022 года начнет снижаться. По их данным, в декабре 2021 одна унция желтого металла будет стоить 1,9 тысячи долларов. А вот к середине января ее стоимость снизится до 1,7 тысячи долларов.
Еще несколько зарубежных экспертов придерживаются такого же мнения. Отечественные специалисты, наоборот, считают золото надежным активом, который поможет сохранить сбережения. По их сведениям, курс на следующий год будет таким (тысячи долларов):
- янв.-фев. — 2,2;
- март-май — 2,4;
- середина июля — 2,35;
- конец ноября — 2,05;
- декабрь — 2,1.
Составляя прогноз, эксперты учитывали данные прошлых лет, а также факторы, которые способны изменить показатели.
Золотой прогноз — будет ли расти драгметалл в 2022 году?
Когда покупать золото? Все зависит от того, какую цель вы преследуете. Если хотите сохранить сбережения, приобретать желтый металл можно уже сейчас. По сравнению с российской валютой оно имеет меньший уровень волатильности. Купив золото, вы защитите деньги от инфляции и возможного обесценивания национальной валюты.
Если стремитесь заработать на разнице курсов, можете покупать золото уже сейчас. Однако вкладывать в него все средства не рекомендуется. Продавать золото, чтобы заработать на разнице курса, можно в начале и в конце следующего года.
В следующем году золото можно расценивать как один из самых надежных активов. Этот металл подходит для вложения средств. Он защитит деньги от инфляции, а также предоставит возможность заработать на разнице курсов.
По прогнозам аналитиков, его цена в январе следующего года составит 2,1-2,3 тысячи долларов за одну унцию. При этом к середине лета стоимость металла сократится до 1,7-1,8 тысячи долларов. Покупать материал можно уже сейчас, чтобы обезопасить себя от обесценивания национальной валюты.
Мировые эксперты полагают, что золото должно стоить в 10 раз дороже, чем сейчас. Бесконтрольное печатание денег ведет к гиперинфляции. Теперь масса бумажных денег не обеспечена золотым запасом. Настоящее движение стоимости золота только начинается.
Если экспертов спрашивают, будет ли рост или падение цен на золото в 2022 году, большинство отвечает, что ожидается рост. При наступлении очередного мирового кризиса произойдет обрушение фиатных валют, гиперинфляция и, соответственно, подорожание золота.
Прогноз цен на золото в 2022 году можно свести в статистические данные. Цена указана в долларах.
|
Месяц |
Начало |
Минимум-максимум |
Конец |
% за месяц |
% всего |
|
Январь |
1759 |
1706-1759 |
1732 |
-1,50% |
-2,50% |
|
Февраль |
1732 |
1732-1834 |
1807 |
4,30% |
1,70% |
|
Март |
1807 |
1719-1807 |
1745 |
-3,40% |
-1,70% |
|
Апрель |
1745 |
1694-1746 |
1720 |
-1,40% |
-3,20% |
|
Май |
1720 |
1638-1720 |
1663 |
-3.3% |
-6,40% |
|
Июнь |
1663 |
1636-1686 |
1661 |
-0,10% |
-6,50% |
|
Июль |
1661 |
1661-1790 |
1764 |
6,20% |
-0,70% |
|
Август |
1764 |
1764-1834 |
1807 |
2,40% |
1,70% |
|
Сентябрь |
1807 |
1807-1876 |
1848 |
2,30% |
4,10% |
|
Октябрь |
1848 |
1848-1992 |
1963 |
6,20% |
10,50% |
|
Ноябрь |
1963 |
1937-1995 |
1966 |
0,20% |
10,70% |
|
Декабрь |
1966 |
1936-1994 |
1965 |
-0,10% |
10,60% |
Банки в России для определения текущего курса золота используют установленную на мировых торгах цену, переводя ее в рубли относительно официальной стоимости доллара США. Фактически банковская структура РФ не оказывает особого влияния на итоговую стоимость, но в цену золота закладываются изменения курса индекса, устанавливаемого Центробанком.
- ДОЛЛАР — РУБЛЬ (USD/RUB)
- ЕВРО — РУБЛЬ (EUR/RUB)
- ФУНТ — РУБЛЬ (GBP/RUB)
- ЮАНЬ — РУБЛЬ (CNY/RUB)
- ДОЛЛАР — ТЕНГЕ (USD/KZT)
- ДОЛЛАР — ГРИВНА (USD/UAH)
- ДОЛЛАР- ЙЕНА (USD/JPY)
- ЕВРО — ДОЛЛАР (EUR/USD)
- ЕВРО — ФУНТ (EUR/GBP)
- ФУНТ — ДОЛЛАР (GBP/USD)
- ЦЕНА НА НЕФТЬ
- ЦЕНА НА ЗОЛОТО
- ЦЕНА НА СЕРЕБРО
- ИНФЛЯЦИЯ В РОССИИ
- СТАВКА РЕФИНАНСИРОВАНИЯ ЦБ РФ
- КЛЮЧЕВАЯ СТАВКА ЦБ
- ПРОГНОЗ СТАВОК ПО ВКЛАДАМ
- СТАВКА LIBOR (ЛИБОР)
- СТАВКА EURIBOR (ЕВРИБОР)
- СТАВКА МОСПРАЙМ
- Биткоин (BITCOIN)
- Биткоин Кеш (Bitcoin Cash)
- Биткоин Голд (Bitcoin Gold)
- Эфириум (Ethereum)
- Эфириум Классик (Ethereum Classic)
- Лайткоин (Litecoin)
- Риппл (Ripple)
- АЙОТ (IOTA)
- ДАШ (DASH)
- Кардано (Cardano)
- ЗКеш (ZCash)
- МОНЕРО (MONERO)
- НЕО (NEO)
- НЕМ (NEM)
- Стеллар (Stellar)
- DIEM (LIBRA)
Многие компании, не занимающиеся напрямую финансовой деятельностью, специализируются на прогнозах и аналитике. Такие центры часто предсказывают вполне точную стоимость валют и металлов. Динамика цен, высказанная такими структурами вполне реалистична, т.к. над данными работают квалифицированные специалисты.
Многие иностранные аналитические компании в середине 2021 года предположили, что курс золота будет стабильно расти в течении 1,5-2 лет. Это связано с пандемией, негативно повлиявшей на экономику. Частные лица и компании в результате стагнации всех процессов логично решили перевести обычную валюту в золотой запас, что сразу же привело к росту курса. В дальнейшем тенденция будет сохраняться.
Прогнозы котировок золота на 2022 год
В 2018-ом году стоимость главного драгоценного металла упало до 1200 долларов за унцию, после чего к концу 2019-го года резко подорожало и обозначило начало длительного бычьего тренда. Доходность золота увеличилась на 20 процентов, а котировки достигли отметки 1556 долларов за унцию.
В прошлом году, несмотря на то, что весь мир был сражен пандемией коронавируса, актив продолжил свой рост. На фоне экономического кризиса во многих странах драгоценный металл стал еще более привлекательным для хеджирования, что и обусловило ценовое повышение.
За последнее десятилетие стоимость золота разнилась – исторические данные представлены ниже на графике.
В первой половине 2020-го года подорожал на 17 процентов, а в августе достиг рекордной отметки в 2073 долларов за унцию. После новостей о разработке и внедрении противовирусной вакцины стоимость металла упала до 1844-х долларов.
Уровень доходности по золоту за 2020-ый год был в пределах 16-30 процентов.
Из данных, которые имеются на сегодняшний день, прогнозируемая стоимость золота как торгового актива будет включать в себя такие составляющие:
- в начале года курс составит 2204 доллара;
- максимальная цена в 2022-ом году будет 2304 доллара;
- средняя месячная стоимость будет на уровне 2246-ти долларов.
Фундаментальный анализ всегда важен для анализа поведения драгоценного металла и формирования общей рыночной картины. Среди ключевых факторов, которые влияют на цену золота, можно выделить следующие:
- инфляция – данное явление имеет место, однако в долгосрочной перспективе не наблюдается сильная корреляция;
- валютные колебания – золото является резервной валютой, поэтому используется как убежище для сохранения капитала. При обесценивании доллара цена драгоценного металла будет расти;
- войны и геополитический кризис – это всегда фактор неопределенности для инвесторов. Вкладывать в золото лучше в условиях безопасности и мира, а не из-за страха и волнения;
- процентные ставки – драгоценный металл весьма чувствительно реагирует на изменение данных показателей. При высокой доходности американских гособлигаций золото будет находиться в боковом или нисходящем тренде;
- объемы спроса и предложения.
Поскольку золото является таким зрелым и устоявшимся рынком, а также довольно стабильным и медленно развивающимся рынком, существует множество прогнозов на будущее для драгоценного металла. Конечно, есть факторы, которые необходимо учитывать при долгосрочных прогнозах цен на золото, которые часто непредсказуемы, такие как предложение полезных ископаемых или геополитическая напряженность. Но есть также много факторов, которые помогают стимулировать золото, и они в основном медленно повышали цену на протяжении многих лет, например, валютная инфляция и потребность в безопасных активах.
Повествование о цифровом золоте также подрывает рыночную капитализацию золота. Тем не менее, тенденция восходящая, учитывая бычий настрой этого актива. Золото начинает возвращаться, поскольку биткойн остывает, а дельта-разновидность COVID снова начинает встряхивать рынки.
На сегодняшний день стоимость этого драгметалла в РФ устанавливается на основе мировых цен. По сути, в России просто используют действующую международную цену. Мировой курс определяется дважды в день и происходит это в Лондоне во время кратковременного анализа электронного аукциона. Цены спроса и предложения среди имеющихся участников торгов определенного уровня уравновешивает электроника на протяжении 45 секунд.
Здесь говорится о 6-ти крупнейших иностранных банках — российские финансовые структуры в процессе установления стоимости драгметалла участия не принимают. Впрочем, такая ситуация сохраняется много лет, но до 2015 года электронных торгов не было, они проводились «живьем» силами банковских представителей. Основной принцип остался прежним — в процессе торгов выявляется цена металла, указываемая в американских долларах. Тройская унция с весом в 31,103 грамма является единицей меры.
На заметку! Основой системы международных расчетов до середины прошлого века являлось золото. Это была особая мировая валюта, позднее уступившая место доллару. Стоимость последнего долгое время была привязана к цене золота, теперь же в мире используется стандарт плавающих валютных курсов.
Для определения текущего курса золота российские банки просто используют установленную на торгах цену, переводя ее в рубли относительно официальной стоимости доллара США. По факту прямого влияния банковская структура РФ не оказывает на итоговую стоимость, не считая курса индекса, устанавливаемого Центробанком. Хотя наверняка знают лишь часть государственного уровня финансовых аналитиков.
Следовало бы отметить, что любой российский банк и множество электронных биржевых площадок публикую текущую стоимость золота с учетом индекса Центробанка, обновляя данные регулярно. Однако это вряд ли помогает предсказать сколько будет стоить металл даже спустя пару дней. При этом многие финансовые структуры пытаются анализировать поведение курса, чтобы предугадать будущую ориентировочную стоимость.
Аналитики предполагают, что из-за нестабильности курса доллара и других «бумажных» валют, люди начнут вкладывать в металлы. По этой причине курс золота сначала взлетит, а потом потихоньку начнет возвращаться к своей адекватной стоимости. Такая ситуация демонстрирует скачки курса, наблюдаемые во всех российских банках, делая реальную стоимость почти идентичной в разных финансовых организациях. Все же это не может ограничить подобные структуры создавать отличающиеся прогнозы будущей стоимости драгоценного металла.
Эксперты и специалисты банка Mitsubishi тоже считают, что многие компании будут только наращивать объемы активов, вложенных в золоте. Это спровоцирует стабильный рост курса. Потенциально к декабрю 2022 года цена за унцию будет выше чем в январе на 400-500 долларов США.
Большая часть российских банков составляет прогнозы в диапазоне годового курса с показателями от 1300 до 1450 долларов за тройскую унцию. Все же показатели стоимости в разные месяцы явно неоднозначны — где одни банки прогнозируют уменьшение цены, в других финансовых структурах предполагают рывок курса в сторону увеличения.
Большинство компаний, которые не занимаются напрямую финансовой деятельностью, специализируются на прогнозах и аналитических данных. Такие центры часто предсказывают вполне точную стоимость валют и металлов. Над данными работают квалифицированные эксперты поэтому динамика цен высказанная такими структурами вполне реалистичны.
В середине 2021 года многие иностранные аналитические компании предположили, что курс золота будет стабильно расти в течении 1,5-2 лет. Это связано с пандемией, негативно повлиявшей на экономику. Частные лица и компании в результате стагнации всех процессов логично решили перевести обычную валюту в золотой запас, что сразу же привело к росту курса. Тенденция будет сохраняться в дальнейшем.
Важно! За много лет различные аналитические компании смогли сопоставить данные по продажам и выявить скачки стоимости в зависимости от календарных праздников. В частности перед Новым годом, Рождеством, 8 мартом и Днем Влюбленных стоимость золота может добавлять порядка 10%, но это кратковременно.
Подобный рост цены вполне обоснован — золотые слитки, монеты и украшения являются вполне достойным подарком. Повышенный спрос на этот металл перед праздниками закономерно влияет на его стоимость. В этом нет ничего странного, но при инвестировании в металл такой момент необходимо учитывать — скачок цены рекомендовано переждать.
В 2022 году ожидается 4 значительных подъёма стоимости металла, отмечает Агентство прогнозирования экономики АПЭКОН. В январе золото вырастет на 6,2%, в марте на 6%, в сентябре на 4,7, а в ноябре на 3,7%. За исключением зимы, после подъемов неизменно следуют спады, так как именно в это время, в связи с праздниками происходит несколько заметных скачков курса.
Несколько месяцев курс будет уменьшаться, но более мелкими «порциями». Наиболее заметные пороги снижения цены ожидаются в июле на 2% и декабре на 1,1%. Предновогоднее падение цены появляется за счет второй половины месяца, когда основная масса подарков куплены в ноябре и начале декабря. По мнению аналитиков этого агентства максимальный разброс курса в течение года составит почти 600$ за унцию. Максимум 2630 — предположительный минимум 2036 доллара.
Стоит помнить, что опытным вкладчикам не просто интересно предугадать сколько в конце года будет стоить золото. Часть инвесторов, вкладывающих средства в металлы, перепродают их в течение года на пиках курса, а в момент снижения цены вновь их приобретают.
Большинство аналитиков и специалистов банков прогнозируют рост цены на этот драгметалл. У каждой финансовой структуры РФ прогнозы немного отличаются, однако на основании этих данных можно получить сводную обобщенную информацию. Построив график или внеся данные в таблицу можно более наглядно оценить варьирование стоимости золота.
| Месяц | Ожидаемая стоимость на конец текущего месяца | Ориентировочные изменения стоимости в процентах по отношению к предыдущему месяцу |
| Январь | 1359 | 4,5 |
| Февраль | 1390 | 2,3 |
| Март | 1362 | -2,0 |
| Апрель | 1372 | 0,7 |
| Май | 1382 | 0,8 |
| Июнь | 1382 | 0,0 |
| Июль | 1422 | 2,9 |
| Август | 1497 | 5,3 |
| Сентябрь | 1472 | -1,7 |
| Октябрь | 1381 | -6,2 |
| Ноябрь | 1336 | -3,3 |
| Декабрь | 1345 | 0,7 |
По приведенным выше данным видно, что банки имеют другое мнение в отличие от прогнозов аналитических агентств, не занимающихся финансовой деятельностью. Согласно точке зрения банковских учреждений, курс золота за 12 месяцев не вырастет в 2 раза от цен 2021 года. Все же и приведенные цифры несколько скромны — повышенный ныне спрос на золото очевиден, что точно приведет к увеличению цены на драгметалл.
Не стоит забывать о том, что любой долгосрочный прогноз стоимости золота на 2022 год может оказаться неверным, даже если составлен экспертами и аналитиками. На стоимость может повлиять множество факторов, мгновенно изменив направление курса. Поэтому начинающим инвесторам стоит быть очень внимательными и регулярно изучать краткосрочные прогнозы, сиюминутные валютные тренды а так же другие источники варьирования цен на рынке драгметаллов.
Как было объяснено выше, золото движется в основном вверх, но медленными темпами. При этом цена на золото может взлететь в этот важный момент и будет иметь устойчивые сдвиги в отношении прогнозов цен на золото на следующие 5 лет.
Золото сейчас откатывается от своих максимумов, но оно может формировать модель «бычьего флага», которая может привести к резкому росту цен. Например, богатый папа, бедный папа писатель Ричард Кийосаки считает, что золото достигает 5000 долларов, а различные банки теперь скорректировали свои цели выше предыдущего уровня в 2000 долларов до аналогичных уровней.
Джефф Кларк, старший аналитик GoldSilver, объясняет, почему сейчас самое лучшее время для владения золотом.
«Самый важный вывод из этого анализа заключается в том, что даже если золото в этом году вырастет лишь незначительно или даже упадет, владение им редко было более важным. Это означает, что следует покупать понижения цены, особенно для тех, у кого нет значимой суммы. Конечно, есть много факторов, которые могут повлиять на цену золота как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе », — сказал он.
В условиях масштабных дефолтов, которые в ближайшее время могут накрыть экономику западных стран, эксперты прогнозируют массовые банкротства в секторе услуг. Именно сервис представлен в массе своей малым и среднем бизнесом. Начало этому процессу положила пандемия коронавируса, о завершении которой нигде в мире не идет речи. В такой ситуации эксперты прогнозируют волну массовых банкротств в среде мелких и средних компаний, которая достигнет 50%, даже в развитых странах.
Разорение мелкого и среднего бизнеса определяется несколькими факторами:
- глобальным обнищанием населения развитых стран и резким сокращением потребительского спроса до 80% в разных сегментах экономики;
- резким сокращением рынка услуг из-за снижения потребительского спроса;
- большой закредитованностью и невозможностью дальше платить проценты по кредитам;
- банковским кризисом.
Закрытие небольших и средних компаний приведет к резкому росту безработицы. Люди, оставшиеся без работы и постоянного источника доходов быстро потеряют свои накопления в условиях роста цен на продукты и услуги ЖКХ. Оставшиеся без средств к существованию, люди начнут буквально на всем экономить, что приведет к коллапсу потребительской экономики. Поддержать потребительский спрос не помогут даже меры государственной поддержки.
Небольшим фирмам, которые в таких условиях не смогут платить кредиты, придется официально обанкротиться. Это вызовет кризис банковской системы, которой придется списать огромное количество долгов по плохим кредитам. Такая ситуация приведет к удешевлению залоговой недвижимости и вызовет резкое понижение цен в этом секторе экономики в результате развивающегося экономического коллапса.
Такой сценарий предполагает самое благоприятное развитие событий в течение 5 лет, при котором властям и финансовым кругам удастся удержать ситуацию от полного обвала и не дать кризису развиваться бесконтрольно. Такой вариант предполагает консервацию ситуации, в которой мировая экономика находится последние 20-40 лет.
Следует читывать, что долго такая ситуация сохранятся не может, так как раздувание финансовых пузырей приведет в конечном итоге к масштабному финансовому кризису, если не будет найдена альтернативная модель мировой экономики, которая больше не может развиваться по прежним правилам.
В такой ситуации самым стабильным активом будет золото. При сохранении текущей ситуации цена грамма золота на 2022 год в Украине превысит текущий уровень в 1561, 81 гривну за грамм, установленную сегодня украинским Центробанком. Ниже представлен прогноз курса золота за период с 2021 по 2025 годы, который показывает, что этот драгоценный металл будет расти в цене до 21% при условии, что не будет дефляционных и гиперинфляционных процессов в экономике.
В условиях сохранения статус-кво прогноз цен на золото показывает стабильность данного вида сбережений. Даже при возможных колебаниях, установленная сегодня цена сохранится и в дальнейшем повысится, что делает этот драгметалл самой стабильной валютой в мире.
Если мировые финансовые круги и политические силы не захотят замедлить дефляционные процессы, всю нынешнюю финансовую систему, основанную на долларе, ждет полный крах.
В условиях полного коллапса, вызванного дефляцией, обрушивающей всю финансовую систему, все вклады в бумажных деньгах будут полностью и безвозвратно утрачены. В такой ситуации покупательная способность золота, которое становится средством платежа в такой ситуации, будет на порядок выше.
Это один из худших сценариев, который мировая финансовая элита постарается не допустить, но даже при самых негативных вариантах развития событий в мировой экономике золото останется стабильно пользоваться спросом. Как видно из представленных прогнозов, стоимость золота в 2022 году будет расти довольно большими темпами.
Прогноз Золота на 2021 и 2022 годы
Драгоценный металл вырос на 17% в первой половине 2020 года и еще на 10% в июле, а 6 августа достиг рекордного показателя в $2073 за унцию. С тех пор унция золота упала до $1844 на фоне новостей о появлении вакцины от коронавируса. Однако эйфория по поводу вакцины преждевременна. Пандемия не покидает повестку дня. Тем не менее доходность по драгоценному металлу в этом году находилась в пределах 16-30%. Отметим, что многие прогнозы на 2020 год предполагали рост котировок драгоценных металлов до $1600-1700 за унцию в случае усиления геополитической и экономической нестабильности.
На прошлой неделе игроки тестировали границу среднесрочного нисходящего тренда по золоту 1786 — 1776. Пробить зону с первого раза не удалось. Неделя закрылась прямо в зоне.
На текущей неделе будем наблюдать за развитием событий. Если произойдет пробой уровня 1796 и Америка закроется выше, то тренд сменится на восходящий. В этом случае будем искать покупки драгоценного металла с целью на Целевой зоне 2 1886 — 1876.
Если цена пробьет уровень поддержки 1726, то сформируется паттерн на продажу, в рамках которого следует открывать короткую позицию с целью 1682.
В начале месяца мы прогнозируем цену $2204. Прогноз максимальный цены — $2304, минимальной — $2204. Ожидаемая средняя месячная цена — $2246. Цена на золото, прогнозируемая на конец месяца, составляет $2270 с общим изменением на 3,0% в январе 2022 года.
В начале месяца мы прогнозируем цену $2595. Прогноз максимальной цены — $2757, минимальной — $2595. Ожидаемая средняя месячная цена — $2666. Цена на золото, прогнозируемая на конец месяца, составляет $2716 с общим изменением на 4,7% в январе 2023 года.
В начале месяца мы прогнозируем цену в $2657. Прогноз максимальной цены — $2657, минимальной — $2531. Ожидаемая средняя месячная цена — $2604. Цена на золото, прогнозируемая на конец месяца, составляет $2570 с общим изменением -3,3% в январе 2025 года.
* Обратите внимание, что долгосрочные прогнозы цен на любой инвестиционный актив очень приблизительны и могут меняться в зависимости от различных факторов. Продолжайте изучение данной статьи, чтобы узнать, какие факторы могут повлиять на цену золота.
Начать торговлю с проверенным брокером
Обычно трейдеры связывают фундаментальный анализ с фондовым рынком, а не с ценой золота. В то время как фундаментальные аналитики фондового рынка исследуют финансовую отчетность определенных компаний, аналитики рынка золота отслеживают макроэкономические факторы, политическую и экономическую стабильность в мире и деятельность конкурентов от инвестиционных альтернатив до прогнозирования цен. Давайте рассмотрим пять макроэкономических параметров, которые могут повлиять на стоимость золота.
В 2022 году инвесторам советуют запасаться кешем и избавиться от золота
Инфляция влияет на стоимость XAU, но не так сильно, как можно было бы подумать. Большинство начинающих инвесторов в золото полагают, что если в США вырастет инфляция, цена на золото также должна подняться, поскольку за унцию придется платить больше инфляционных долларов. Однако в долгосрочной перспективе нет сильной корреляции между инфляцией и ценами на золото. Это видно из приведенного ниже графика, на котором показана динамика инфляции в США и изменения цен на золото.
Золото, наряду с долларом США, который теряет свою функцию резервной валюты, является рыночным инструментом-убежищем. Следовательно, если обменный курс одной из валют (например, доллара) обесценивается по отношению к другим резервным валютам, при этом покупательная способность покупки золота в других валютах сохраняется, то логическим следствием этого является рост цены золота по отношению к обесценившейся валюте. На графике показана обратная долгосрочная зависимость между индексом доллара США (белая линия) и динамикой цен на золото (желтая линия).
В России отменят НДС на золото, об этом можно говорить уже уверенно. Заявил об этом высокопоставленный представитель Минфина, а устами этого ведомства в таких случая глаголет истина. Знак вопроса ставится пока рядом со сроками отмены налога.
По словам замминистра финансов Алексея Моисеева, уплата налога на добавленную стоимость при продаже золота может быть отменена с 2022 года. Чиновник связал это с вводом в действие системы маркировки драгоценных металлов.
«Чем быстрее мы внедрим эффективную систему, тем быстрее мы перейдем к вопросу об отмене НДС на золото. Я исхожу, я не обещаю, но я исхожу из того, что мы решим проблему, то есть НДС на золото будет отменяться с 1 января 2022 года, это наш план. Но для этого мы должны продемонстрировать руководству правительства, что система работает и не дает возможности мошенническим схемам», — цитирует ТАСС слова заместителя министра на форуме Национальной финансовой ассоциации (НФА).
«Эффективная система» это есть маркировка. Она у нас, как показывает практика, вводится порой с большими сбоями. Но предположительная дата отмены НДС должна наступить только через шесть месяцев после 1 июля 2021 года, когда будет разрешен только оборот маркированных ювелирных изделий. А уже с 1 декабря 2020 года система маркировки ювелирных изделий (ГИИС ДМДК) заработает в тестовом режиме, а также будет введена добровольная маркировка. Так что до начала 2022 года все это должно быть отлажено.
Отмена НДС на золото даст толчок для роста привлекательности этого актива для граждан, особенно для той консервативной категории, которая по-прежнему не торопится на фондовый рынок, соглашается председатель правления КПК «Обновление» Михаил Дорофеев. Для них покупка золота без дополнительных «наценок» станет альтернативой покупки валюты и внесением средств на депозит, когда ставки по ним дают маленькую премию к инфляции, либо ее не дают вовсе. Несмотря на возможность открытия обезличенных металлических счетов, биржевых фондов на золото, а также покупки инвестиционных монет, которые позволяют обойти требования уплаты НДС, эта группа населения может ориентироваться исключительно на драгметалл в его физическом воплощении.
Но оценить влияние покупок в случае гипотетической отмены НДС на золото в начале 2022 года, не представляется возможным, говорит эксперт. Данные об обороте инвестиционного золота в России никто не собирает. Согласно World Gold Council, в третьем квартале спрос на слитки и инвестиционные монеты подскочил на 49% г/г до 222,1 тонн, позволив ограничить снижение совокупного спроса на драгметалл на 892,3 тонн до минимума с третьего квартала 2009 года.
Нет ясности и в вопросе реализации этой инициативы, добавляет Михаил Дорофеев. Не случайно замминистра финансов Алексей Моисеев оговорился, что прежде должна быть внедрена система контроля с маркировкой. Но нужно учитывать, что продажа золота за рубеж после того, как Банк России отказался от покупок на пополнение золотовалютных резервов, стала важным источником притока иностранной валюты в страну в условиях падения стоимости и физических поставок энергоносителей и сыграла стабилизирующую роль на валютном рынке. Отказ от НДС на покупку золота может умерить эти потоки и снизить столь благотворный эффект.
Победное шествие к отметке $2,5–3 тыс. Что ждет золото в ближайшие годы
– В США всё чаще звучат прогнозы, что страна столкнётся с кризисом, сопоставимым с Великой депрессией. Они могут спастись в золоте?
– Я думаю, что ситуация может быть гораздо хуже, чем в 30-е годы XX века. С точки зрения геополитики, США на полных парах мчатся к катастрофе. Все эти количественные смягчения похожи на ситуацию, когда они взлетели на самолёте, а садиться уже некуда.
И если говорить о золоте, то его мировой рынок перестал строиться по картельному принципу. Раньше он очень чётко регулировался, и даже слово «рынок» следовало бы употреблять в кавычках. Крупную партию физического золота на рынке теперь купить очень сложно.
Это как в СССР, когда был Госкомцен, который определял цены на любые товары. Например, на женские норковые шубы или телевизоры, магнитофоны. В магазин придёшь – ничего нет. Но цена разумная. Вот рынок золота, с моей точки зрения, это как в советском ГУМе – ценники есть, а товара нет. И в этих фактических условиях мы ещё позволяем своё физическое золото вывозить за границу.
– Баррель нефти WTI совсем недавно достиг стоимости в 0 долларов, а затем цена была даже отрицательной. На этом фоне Bank of America выпустил очень громкий прогноз по росту стоимости золота до 3000 долларов. Это сигнал богатым людям, чтобы они уходили в золото, избавляясь от доллара. Мировую резервную валюту номер один ожидают проблемы?
– Это вероятный сценарий, но всё ещё открыт вопрос, произойдёт это плавно или резко? Как я уже говорил, я склоняюсь к тому, что крушение доллара будет стремительным. Но давайте вспомним пример с амеро – наднациональной валютой, которую они думали ввести для обслуживания США, Канады и Мексики. Все тогда очень напряглись, но ничего, конечно, не произошло, амеро никакого не появилось.
Но все обсуждали: если бы появилась эта валюта, пришлось бы изымать из обращения доллар. А это означает проведение денежной реформы, при которой, как правило, обмен не происходит в полном объёме. Какая-то часть денежных знаков по каким-то причинам не обменивается. Например, с формулировкой «а вы докажите, что ваши деньги не грязные».
Есть документы, которые доказывают, что при таком развитии ситуации ни один доллар из российской экономики не будет обменян на новую денежную единицу. Вот и пожалуйста. Старого доллара уже нет, США начинают жить с чистого листа, и в то же время они всех кинули, и цивилизованно при этом.
– А мы сталкивались с чем-то подобным?
– Мы всё это уже проходили в XX веке. Ещё в 1920-е годы Россия была в жёсткой блокаде, даже без дипломатических отношений с западными странами. Но в этих условиях мы не только научились выживать, но и с 1929 года началась индустриализация. Запад даже не сразу врубился, что происходит, а также дул в наши паруса своим мировым кризисом.
Для проведения качественного технического анализа XAUUSD сначала рассмотрим месячный таймфрейм.
Я провел аналогичный технический анализ курса золота с помощью каналов Фибоначчи на недельном тамфрейме для прогноза на ближайшие 3 месяца.
На прошлой неделе золото достигло ключевой поддержки среднесрочного восходящего тренда 1802 — 1794. Всю неделю трейдеры пытались пробить эту зону и закрепиться ниже, но у них это не получилось. Новую неделю мы открываем со среднесрочным восходящим трендом. Исходя из этого, наша задача — искать паттерн на покупку с целью обновления максимума ноября в области целевой зоны 2 1874 — 1865.
Если в ходе торгов продавцы пробьют целевую зону 1802 — 1794 и закрепятся ниже, то среднесрочный тренд сменится на нисходящий. В этом случае будем рассматривать продажи с целью в области целевой зоны 2 1727 — 1719.